Когда год назад мы писали статью «Куда вложить деньги в 2015 году», то мы, конечно, предполагали, что ситуация в экономике будет тяжелой. Однако она оказалась даже тяжелее, чем ожидали многие эксперты. Несмотря на это, попытаемся дать очередной прогноз на следующий, 2016 год.
В декабре количество людей, спрашивающих себя, как сохранить деньги в 2016 году, наверняка будет меньше, чем тех, кто задавал этот же вопрос год назад. И именно потому, что денег стало реально меньше. Но все-таки они есть, как есть и инструменты, которые помогут если не получить значительный доход, то хотя бы не потерять имеющееся.
Банковский депозит
И снова, как и в прошлый год, мы выводим банковский депозит на первое место среди всех ответов на вопрос, в чем хранить деньги в 2016 году. Этому есть два объяснения:
- банковский депозит – наиболее безопасный способ инвестирования
- банковский депозит – наиболее доступный способ инвестирования
Согласитесь, чтобы отнести деньги в банк, не нужно обладать знаниями продвинутого экономиста и резервами Романа Абрамовича. Накопили 10-20-30 тысяч рублей – уже можно открывать вклад. А если учесть, что значительная часть банков позволяют открывать депозит в интернет-банке, то задача и вовсе упрощается. Главное – сделать верный выбор.
А вот с этим сложнее. ТОП-10 банков предлагают вклады на уровне 7-10% годовых. Этого откровенно мало, если учесть, что по прогнозам реальная инфляция в России в 2015 году составит 10-12,5%, а в будущем, по самым оптимистическим данным, - 7-8%. То есть, вложив деньги в крупный банк, вы только-только «догоните» инфляцию. Хотя отдадим должное: в декабре на пике паники многие банки предлагали вклады под 15,18 и даже 20% годовых. Правда, на довольно короткий срок (в среднем, год), и без возможности пополнения. Сегодня такой необходимости у банков нет.
Итак, ТОП-10 банков подходят лишь для того, если вы хотите просто сохранить средства с поправкой на инфляцию. В текущем году лидеры рынка серьезно нарастили ликвидность и не нуждаются в дорогих депозитах «физиков».
А вот про средние банки (в районе 50-150 места в рейтинге по величине активов) такого сказать мы не можем. После отзыва лицензии у «Пробизнесбанка» защищенным сегодня себя не чувствует никто, отзыв лицензий продолжится (лицензии лишилось больше 80 банков в текущем году). Банки в пределах указанного диапазона действительно предлагают более «вкусные» депозиты, но здесь примешивается другая проблема: опасность отзыва лицензии. Да, если вы вложили сумму до 1,4 млн. рублей, то вклады вам вернут, но перспектива нервничать и ждать возврата не радует.
Итак, если нужно просто сохранить деньги в 2016 году, тогда идем в крупный банк. Если нужно сохранить и заработать с учетом риска, то идем в средний. Если хочется заработать побольше и вы готовы серьезно рисковать, то идем в небольшой банк.
Потребительский кооператив
В отличие от банков, деятельность потребительских кооперативов не регламентируется столь жестко и потому они могут позволить себе больший риск. Соответственно, это находит отражение и в ставках по вкладам. Сегодня вполне можно купить пай в кооперативе с доходностью и 18, и 20, и даже 25% годовых, что значительно выше предложений банков и позволяет реально заработать.
Однако если вы всерьез рассматриваете кооператив как ответ на вопрос «куда вложить деньги в 2016 году», то будьте готовы к большему риску. Вклады в кооперативах не застрахованы государством, как в банках. Те страховки, о которых говорят вам сотрудники этих учреждений, не имеют в агентству страхования вкладов никакого отношения. Соответственно, гарантировать выплату до 1,4 млн. рублей вам никто не будет.
Если вы хотите вложить деньги в потребительский кооператив, внимательно изучите его деятельность и особенно история работы. Если она больше двух-трех лет, то это уже гарантия того, что кооператив не исчезнет завтра или послезавтра. И в любом случае готовьтесь к риску большему, чем в случае с банком. Если риск вас не пугает, а организация выбрана верно, то кооператив – пожалуй, один из идеальных способов инвестирования в 2016 году.
Инвестиции в недвижимость
Говоря о том, в чем хранить деньги в 2016 году, нельзя не упомянуть о недвижимости. Ведь еще Мрак Твен говорил «Покупайте землю, этот товар больше не производится». Недвижимость (и земля, и квартиры) – действительно хороший способ инвестирования, но с одним минусом: это инвестиция на длительный срок. В нашем случае – это не менее 3 лет, а в реальности 5 лет, которые потребуются на то, чтобы рынку, во-первых, прекратить падать, во-вторых, начать расти.
Почему покупать недвижимость сейчас выгодно. Да потому что спрос на нее упал значительно, а в 2015-2016 гг. на рынок запланирован вывод крупных объектов, заложенных в 2012-2014 гг. Застройщикам деваться некуда – нужно получить хотя бы часть прибыли. Поэтому цены на новостройки значительно снизились (на 10-15 и более процентов). Еще больше упали цены на вторичное жилье: приобретение нового стимулирует государственная программа, а аналога программы для вторички нет.
Есть у вложения в недвижимость еще один крупный минус: вы не знаете, что будет с этим домом и его окрестностями через 3-5 лет. В доме могут начаться коммунальные проблемы (поплывет фундамент, появятся трещины, заведутся соседи-алкоголики), рядом с домом может вырасти еще одна новостройка, которая закроет роскошный вид на реку (озеро, лес). Наконец, успешный город потеряет свою инвестиционную привлекательность, а вместе с ней – и приток мигрантов.
Ну и будем откровенны: покупка недвижимости – это крупное вложение. Разговор идет минимум о полутора миллионах рублей, которых хватит на «однушку». И об этих деньгах придется забыть на несколько лет, так как по оценкам экспертов, «дно» рынок жилья будет переживать аж в 2017-2018 гг., и только с 2019 выйдет в небольшой рост. Конечно, можно вложить деньги просто в землю, купив участок, но это еще более рискованная инвестиция. Поэтому, если у вас есть минимум полтора миллиона рублей, вы точно знаете, что в ближайшие 3-5 лет они вам не понадобятся, и вы представляете, что будет с этим домом и окрестностями, то смело вкладывайтесь. Рано или поздно рынок жилья пойдет вверх. Просто потому, что иначе быть не может.
Вложения в валюту
В конце прошлого года любой среднестатистический россиянин в ответ на вопрос, куда вложить деньги в 2015 году, не задумываюсь ответил бы: «Конечно, в валюту». И ситуация со скачками курсов долларов и евро в середине декабря ясно на это указывала. Однако реальность текущего года оказалась куда менее очевидной. По состоянию на 1 января доллар США стоил 56 рублей, евро – 68 рублей. В середине ноября текущего года стоимость доллара США – 64,7 (+13,3%), стоимость евро – 69 рублей (+1,5%). Иными словами, люди, вложившие в валюту, либо чуть-чуть обогнали инфляцию, либо существенно потеряли. При этом даже те, кто остался в выигрыше, ежедневно испытывали сомнения, наблюдая за колебаниями курсов, а доход оказался сравнимым с банковским депозитом.
В какой валюте хранить деньги в 2016 году? Полагаем, в той, в которой вы собираетесь их тратить.
Если запланирована поездка в Европу, держите евро, если ближайшая перспектива - Россия, то, разумеется, рубли…
На наш взгляд, ждать существенных изменений курсов ведущих валют в 2016 году не стоит. Возможно как незначительное укрепление, так и ослабление рубля. Поэтому данный способ инвестирования является лишь сберегательным. Что касается остальных валют, то с ними нужно быть еще более осторожным. Пример – китайский юань, который хоть и показал рост курса в районе 10%, но при этом заставил инвесторов серьезно понервничать.
Вложения в антиквариат
Мы не можем сказать, что лучшим решением, где хранить деньги в 2016 году, являются вложения в антиквариат. Более того, нет никакой особой разницы по сравнению с ситуацией конца прошлого года. Да, антиквариат обязательно принесет прибыль своим инвесторам, но спустя годы. И здесь срок даже не 3-5 лет, а гораздо больше. Наконец, чтобы покупать старинные картины, статуи, мебель, монеты, книги и т.д., в них нужно отлично разбираться. Как итог: если ничего в антиквариате не понимаете, лучше не покупайте его.
Вложения в фондовый рынок
Здесь совсем коротко: если не разбираетесь. Не инвестируйте. Да, общее падение производства не означает, что падает все и везде. Сейчас в отечественной экономике формируются новые очаги роста: неплохо прибавляют высокие технологии, химическая промышленность, отдельные отрасли машиностроения и даже деревообработки, что, казалось бы, совсем уникально. Но чтобы серьезно играть на рынке и получать прибыль, нужно ежедневно тратить на это не менее получаса и иметь соответствующую квалификацию. Если же вы хотите просто купить акций «Газпрома» или «ВТБ» и ждать, то это, конечно, неплохой вариант инвестирования, но определенно на срок 2-3 года.
Вложения в драгоценные металлы
Хоть и говорят, что золото – лучшее вложение, но в сегодняшней ситуации это далеко не самый выгодный инструмент инвестирования. Давайте взглянем на картину. На пике паники в середине декабря стоимость золота доходила до 3100 рублей за грамм. Потом картина успокоилась и цена стала падать – до 2000 рублей за грамм в мае. Потом, правда, был августовский рост, когда желтый металл отыграл 500 - 550 рублей, но осенью снова откатился. В итоге, мы имеем 2300-2400 рублей за грамм. Серебро, которое стоит значительно меньше, в целом повторяло кульбиты «старшего товарища». В итоге те, кто купил металл в декабре-январе, сейчас в явном минусе. И их настроение может быть еще хуже, так как среднесрочный прогноз дает либо снижение, либо сохранение нынешней стоимости.
Делаем вывод: драгоценные металлы – не лучшее решение вопроса, в чем хранить деньги в 2016 году.
В итоге, решая проблему, где хранить деньги в 2016 году, мы имеем нерадостную картину.
- Если вы хотите быструю прибыль, то лучше идти на фондовый рынок или вложить средства в потребительский кооператив.
- Если скорая прибыль не важна, и главное – сохранить капитал, то подойдет и банковский депозит, и покупка недвижимости.
- И, наконец, если вы не профессионал, а деньги вложить куда-то хочется, рекомендуем избегать валютный и фондовый рынки, а также антиквариат.
Добрый день!
В вопросе куда вложить деньги в 2016 году, чтобы заработать, всё зависит от степени риска, на который вы готовы пойти.
Вклад в банк
Если боитесь рисковать, и думаете, куда лучше вложить деньги в 2016 году чтобы избежать инфляции – рассмотрите . Пусть полностью перекрыть её не получится, так как ставки по вкладам в новом году будут снижены (все банки уже обновили депозитные линейки), зато вы будете на 100% уверены в надежности вложений. Все банковские вклады до 1,4 млн. рублей застрахованы АСВ (Агентством Страхования Вкладов), и в случае ликвидации, банкротства кредитной организации гарантированно выплачиваются клиенту в течение 2-х недель.
Вклад в металл
Можно хранить деньги на металлических счетах. Например, в Сбербанке принимают небольшие суммы в золото, серебро и палладий. Стоимость металлов сейчас на очень низком уровне и есть вероятность, что при повышении цен на них, у вас получится неплохо заработать.
Инвестиции в недвижимость
Если позволяют средства, всегда выгодными будут вложения в недвижимые ликвидные объекты. Во-первых, квартиры, дома и земля с каждым годом только дорожают. Во-вторых – сдача этой собственности в аренду приносит хороший дополнительный доход.
Вложения в паевые фонды
Это не самый безопасный вариант, и в 2016 году при нестабильной экономике – особенно. Отличием вложения в паи является высокий входной порог и отсутствие контроля – средствами управляют компании, а зависеть от кого-то, пусть даже грамотного в финансовой сфере, мало кому хочется.
Ценные бумаги и акции
Чтобы понять, в какие акции лучше вложить деньги в 2016 году – нужно хорошо знать этот рынок, понимать зависимости и уметь играть на бирже. Многие трейдеры предлагают свои услуги через интернет и навязчивые звонки. Но учитывая огромный процент мошенничества в этой сфере, проще сразу отдать деньги первому встречному, чем найти хорошего биржевого брокера.
Инвестирование в МФО
Высокий входной порог, никаких гарантий, но – высокие проценты. Рынок микрофинансирования развивается стремительно, а особенно после кризиса, когда банковские должники ищут способы займов. Так как в этом случае речь идет о крупных суммах от 1 миллиона, советуем как минимум заручиться поддержкой хорошего юриста при оформлении договора.
Кредитные биржи
Здесь 50/50. Смысл заработка на таких вложениях простой – вы даете частный займ и сами назначаете процент – хоть до 10% в день. А вернет ли ваш заемщик деньги – не известно. Можно вложиться в несколько разных займов и ждать, какой из них «выстрелит». Сектор взаимного кредитования P2Pсейчас развивается стремительно, и входной порог низкий: 1-3 тысячи рублей. Почему бы не попробовать?
Другие варианты
На сегодняшний день есть ещё много высокорискованных вариантов вложений, говорить о которых нет смысла, если вы боитесь «прогореть»: бинарные опционы, криптовалюта, венчурные фонды, поддержка стартапов и т.п.
Когда вы ищите, куда вложить деньги в 2016 году чтобы не потерять, советы экспертов вам не помогут, так как единственными безопасными вариантами как были, так и остаются банковские депозиты и недвижимость.
В нынешнее время наблюдается серьезный спад в экономике России. Последствия затяжного кризиса и стагнации отрицательно сказываются на всех гражданах, снижая уровень и качество жизни населения.
Сегодня экономисты делают пессимистичные прогнозы относительно ближайшего будущего страны. Отрицательное влияние будет прослеживаться еще, как минимум, 2–3 года.
Чего можно ожидать от российской экономики в ближайшее время? Девальвации национальной валюты, серьезных снижений процентов по депозитам и повышения по кредитам в банках. Напряжение почувствуют и игроки фондовых бирж. Такие прогнозы вызывают страх не только у обычных людей, но и у тех, кто хорошо знаком с экономическими процессами и финансовой сферой.
Все чаще граждане задумываются о том, куда инвестировать небольшую сумму денег в 2016 году в России, не понеся денежных потерь. У каждого свои желания: кто-то хочет приумножить, кто-то сохранить накопленное богатство. Задумываясь об экономическом кризисе, человек начинает искать способы создания подушки финансовой безопасности.
Но все ли финансовые инструменты так эффективны и прибыльны сегодня?
Естественно, любые вложение связаны с определенными рисками. Именно поэтому очень важно соизмерять уровень возможных доходов с кроющимися опасностями. Чтобы научиться инвестировать правильно, нужно быть вовлеченным в экономику, уметь предугадывать дальнейшее развитие или спад страны.
Депозит в банке
Назвать вклады выгодными вложениями вряд ли возможно, особенно принимая во внимание нестабильную ситуацию в стране. Депозиты принесут незначительный доход. Рассматривать этот инструмент в долгосрочной перспективе не имеет смысла. Если же клиент хочет обезопасить свои средства или копит на серьезную покупку, то открытие вклада будет хорошей идеей.
Очень серьезно нужно отнестись к выбору валюты вклада. Наиболее популярными являются рубли, хотя перспективнее и надежнее оперировать евро и долларами.
Необходимо тщательно рассчитывать период хранения депозита в банке. Если деньги понадобятся срочно, то набежавшие проценты сгорят практически полностью.
Серьезно нужно отнестись к утверждению, что яйца складывать в одну корзину крайне рискованно. Поэтому стоит рассмотреть возможность дробления активов на несколько частей и их дальнейшего вложения в разные банки.
Как выбрать надежный банк для открытия депозита?
Успешность и безопасность вложений зависит от правильности выбора банка. Стоит ознакомиться с рейтингом надежности. Обращение в государственное учреждение станет наиболее безопасным решением. Присмотреться следует к крупнейшим банкам, таким как:
- Сбербанк;
- Газпромбанк;
- Альфа-Банк.
Ежегодно одни и те же финансовые учреждения получают высокий уровень надежности. Обратные ситуации единичны. Именно поэтому рейтинг надежности может стать отличным фильтром для выбора наиболее подходящего и безопасного места для хранения и преумножения собственных средств.
Инвестиции в ПИФы
Прежде чем разбираться, в какой ПИФ вкладывать свои сбережения, необходимо понять, что представляют собой эти фонды. ПИФом называют организацию, профессионально занимающуюся инвестированием средств своих вкладчиков в разные финансовые инструменты. Как правило, грамотные фонды создают разные инвестиционные портфели, диверсифицируя риски.
Оплата услуг ПИФов производится из получаемого от деятельности дохода. Ответственность за вложения несет сам вкладчик. Сегодня этот источник дохода считается довольно надежным. Он способен увеличить размер сбережений вкладчиков.
Выбирая подходящий паевой инвестиционный фонд, нужно ориентироваться на его политику. Лучше выбирать организации, оперирующие востребованными ценными бумагами. Инвестиционный рынок довольно часто подвергается различным колебаниям. Размер прибыли на нем зависит от успешности и устойчивости компании-акционера.
Если смотреть на результаты большинства серьезных инвесторов, можно говорить о позитивном опыте. Правда, восстановление после последнего кризиса у многих из них произошло не сразу, а по истечению нескольких лет. Некоторые инвесторы и вовсе умудрились получить прибыль во время застоя в стране. В ряде случаев она достигла 40% от размера начального капитала.
Одним из наиболее важных плюсов такого способа инвестирования является свобода вкладчика в отношении срока хранения средств в ПИФе. Он может забрать свои деньги в любое время, получив при этом и определенную прибыль.
Бинарные опционы
Данный вид вложений относят к высокорискованным инвестициям. Человек, в результате своей деятельности либо теряет все, что вложил, либо получает определенный доход. Смысл таких инвестиций заключается в ставке на выполнение или невыполнение определенного условия к конкретному периоду. Бинарные опционы – возможность стремительно обогатиться или обанкротиться.
Искать себя в этой сфере стоит тем, кто хорошо знаком с маркетингом. Успех зависит от умения определять риски по конкретным сделкам и перераспределять вкладываемое имущество так, чтобы получить доход с наибольшей вероятностью.
Успех зависит и от надежности брокера, предоставляемого им кредитного плеча. Азартным людям пробовать себя в данной сфере не рекомендуется.
Вложение в собственный или чужой бизнес
Имея капитал и желая стать бизнес-инвестором, человек может пойти двумя путями:
Вложить деньги в свой бизнес
Во время экономического спада наиболее надежными инструментами умножения капитала являются мелкие предприятия. Пусть доход будет и не таким уж большим на первых порах, зато волна энтузиазма поможет человеку самореализоваться, раскрыться.
Если бизнес уже поставлен, то он сможет выступить надежным катализатором роста собственного капитала. Причем доход в таком случае можно назвать стабильным и ощутимым.
В поиске подходящего направления человек должен:
- Серьезно подойти к изучению ниши, основных конкурентов.
- Использовать готовые схемы. Это позволит выйти на желаемый уровень дохода с наименьшими рисками.
- Изначально присмотреться к сфере услуг, так как для нее нужен минимальный начальный капитал.
- Попробовать не брать деньги для открытия в долг.
- Перестать бояться, что у него не получится. Уверенность в себе и постоянная работа – залог успешного развития бизнеса.
Инвестировать деньги в чужой бизнес
Этот вид вложения довольно рискован. Чтобы не прогореть, необходимо быть уверенным в успехе. Обычно люди вкладывают средства в бизнес знакомых, зная, что от них можно ожидать.
Чтобы получить максимальную прибыль, необходимо участвовать в процессе развития дела, а не просто инвестировать деньги. Вкладывать сразу все имеющиеся активы в чужое предприятие крайне рискованно и опасно, лучше ограничиться инвестициями небольшой суммы денег.
Приобретение акций
Ценные бумаги, при правильном их использовании, могут стать мощным финансовым инструментом, приносящим стабильный доход. Войдя в долю акционерного общества, человек становится получателем дивидендов.
Нужно понимать разницу привилегированных и непривилегированных акций. Одни дают стабильный доход вне зависимости от финансового результата, а вторые могут принести нулевую прибыль.
Вкладывая деньги в акции стабильных компаний, можно надеяться на постепенный рост стоимости ценных бумаг. К сожалению, иногда случаются и неожиданные падения фирм-гигантов. В таких случаях акционер может потерять все.
Если особых навыков и опыта инвестирования в ЦБ нет, имеет смысл обратиться за советом к опытному трейдеру.
Драгметаллы
Инвестиции в драгоценные металлы не входят в число наиболее прибыльных, зато являются одними из надежнейших вложений, особенно если дело касается золота.
Сегодня люди покупают и другие металлы. В число наиболее популярных драгметаллов кроме золота входят: серебро, платина и палладий. Им не страшен кризис или инфляция в стране. Именно поэтому инвестируют в них люди, смотрящие далеко вперед.
Купить драгоценные металлы можно следующими способами:
- покупка слитков через банки;
- покупка драгоценных, в том числе эксклюзивных (авторских), монет;
- скупка антиквариата и других предметов искусства;
- покупка ЦБ, имеющих обеспечение золотом, через фондовые биржи;
- создание обезличенных металлических счетов и оперирование ими.
Покупая драгоценные металлы в любом из перечисленных проявлений, человеку не стоит рассчитывать на огромные доходы. Но есть у таких инвестиций очень важный плюс – их надежность.
Инвестиции в обучение самого себя
Многие понятие инвестиций связывают исключительно с материальными благами. На самом же деле, стать успешным бизнесменом без упорства, труда и опыта практически невозможно. Именно поэтому экономить на собственном развитии не следует.
Вкладывая деньги в себя, нужно правильно выбирать направления этих трат. Средства следует инвестировать в следующие инструменты:
- книги (преимущественно с практическим уклоном);
- всевозможные семинары и тренинги, проводимые успешными людьми (лучше выбирать бизнесменов из своей ниши);
- дельные инфопродукты, помогающие зарабатывать и инвестировать правильно.
Чем глубже человек погружается в специфику интересующей его отрасли, тем четче он понимает, какие способы заработка могут действительно сработать, а какие являются заведомо неэффективными.
Нельзя забывать, что инвестиции никогда не обесценятся и не исчезнут, им не страшен кризис или стагнация. Именно это направление является сегодня одним из наиболее перспективных методов, так как предусматривает низкие затраты и высокую прибыль. При этом вложения в себя можно использовать еще и для активной борьбы с кризисом.
Желая начать инвестировать, человек должен уделить внимание собственному развитию, чтобы стать «обреченным на успех». Знания – это настоящий катализатор роста прибыли и успешности бизнесмена.
Видео про инвестиции небольших сумм
Другие материалы по теме
В 2016 году инвестиции в Россию текли широкой рекой. По предварительным данным Emerging Portfolio Fund Research (EPFR) Global, организации, которая следит за потоками денег в инвестиционные фонды, а также из них и распределением средств, рост зафиксирован аж 5-кратный. Однако перспективы, даже если они и неплохие, могут быть омрачены целым рядом негативных факторов.
Если говорить о конкретных цифрах, то инвестиционный поток достиг 1,14 миллиарда долларов в 2016 году против 208 миллионов долларов в 2015-м. Оговоримся сразу, все это благолепие с точки зрения динамики касается ориентированных на российские активы фондов. При этом, например, приток средств в фонды акций Российской Федерации по итогам четвертого квартала 2016 года составил 1,61 миллиарда долларов.
Причины такого интереса к российским активам, считают в агентстве, в принципе лежат на поверхности. «Инвесторы пересчитывают прогнозы на 2017 год с учетом ожиданий снижения ключевой ставки, роста цен на сырьевые товары и постепенной отмены санкций США и Евросоюза», – поясняет агентство.
Что до позитивных новостей, которые могут говорить о хороших инвестиционных перспективах России в 2017 году, то стоит отметить одну – от агентства Bloomberg. Оно в самом начале года включило Россию в список из семи государств с развивающейся экономикой, которые в течение 2017 года будут являться наиболее привлекательными для инвесторов. В перечне также оказались ЮАР, Мексика, Бразилия, Чили, Индия и Индонезия. Агентство отметило, что рубль в наступившем году станет главной ставкой для инвесторов, которые занимают в валютах государств с низкой процентной ставкой и покупают высокодоходные бумаги.
Возврат от инвестиций в рубль по стратегии carry trade в 2017 году составит 26 процентов по прогнозу швейцарского банка UBS Group AG. Это, кстати, самый лучший результат среди рынков Европы, Ближнего Востока и Африки.
Между тем в среду 11 января премьер-министр РФ Дмитрий Медведев провел заседание правительственной комиссии по контролю за осуществлением иностранных инвестиций в РФ. Напомним, что этой теме уделяется постоянное внимание – при этом на заседании комиссии, которое прошло в октябре 2016 года, глава кабинета министров констатировал, что иностранные инвесторы сохраняют интерес к России. И называл «хорошим политическим сигналом» тот факт, что к консультативному совету по иностранным инвестициям при российском правительстве в 2016 году присоединился ряд компаний из Европы и Азиатско-Тихоокеанского региона.
На последнем, кстати, тридцатом заседании глава правительства отметил, что «статистика также говорит о том, что есть позитивные сдвиги, хотя общая сумма пока далека от показателей более благополучного 2014 года. На докризисные показатели мы ещё пока не вышли, тем не менее, есть неплохие результаты».
Действительно, в бочке инвестиционного меда есть и ложка дегтя. Или даже несколько ведер, если представить возможный негативный эффект.
В этом качестве вполне способен выступить законопроект о санкциях в отношении России за якобы имевшее место вмешательство в президентскую кампанию. Он был внесен в сенат США 10 января. Документ предусматривает санкции против юридических и физических лиц, которые инвестируют в российскую добычу углеводородов более 20 миллионов долларов, включая поставку товаров и услуг, а также технологий. Более того, инвесторы, которые в течение года направят в строительство Россией трубопроводов более пяти миллионов долларов, также попадают под действие санкций.
Пресс-секретарь президента России Владимира Путина уже выразил официальную точку зрения на возможное принятие этого документа. Конечно, по его оценке «определенные негативные последствия и для нашей страны» безусловно возможны. Однако с другой стороны, подчеркнул он, «нет никакого сомнения, что сама система, сам сектор этой экономики – он найдет соответствующие компенсационные меры для того, чтобы минимизировать какой-либо возможный ущерб от таких действий, если это будет реализовано».
Никакой опасности вообще нет, заявил деловому журналу «Инвест-Форсайт» ведущий эксперт Союза нефтегазопромышленников Рустам Танкаев . «Финансовые санкции против нефтегазового комплекса России – самые нелепые из всех, которые можно придумать. После продажи 19,5-процентного пакета акций «Роснефти» наша страна вошла в тройку самых привлекательных с точки зрения вложений средств в ТЭК стран. И административными методами эту инициативу не убрать», – уверен он, добавив, что уже созданы необходимые финансовые инструменты, которые без проблем помогут преодолеть любые финансовые санкции, связанные с инвестициями.
И дальнейшие перспективы, по крайней мере, в сфере инвестиций в российский ТЭК, как показывает даже не экспертная оценка, а научная, весьма радужные.
«80 миллиардов тонн нефтяного эквивалента – на горизонте ближайших 20-25 лет именно этот объем будет открыт к добыче именно в России, при этом все извлекаемые запасы на настоящий момент – 300 миллиардов тонн. Сами понимаете, мимо такого куска нефтяного пирога с точки зрения инвестиций в его разработку и добычу не пройдет ни один сколь-нибудь думающий иностранный бизнес», – резюмирует эксперт.
В 2015-ом не прогадали инвесторы, которые хранили деньги в долларах и купили акции металлургических компаний и экспортеров удобрений. Аналитики рассказали, какие инвестиции станут самыми доходными и в какой валюте лучше хранить деньги в 2016-ом.
Год назад многие инвесторы отдали бы все за машину времени или хрустальный магический шар: в декабре 2014-го они проснулись в стране, где рубль обесценился вдвое. Счастливчиков, которые смогли предугадать это и перевести рублевые сбережения в иностранную валюту, было немного. Основная масса россиян начала эксперименты с перекладыванием рубля в разные активы уже после начала обвала. И все же инвесторы — опытные и новички — нашли инструменты, которые помогли сохранить сбережения и даже неплохо заработать, несмотря на кризис в России, который искал свое "дно" весь 2015 год.
Самые доходные валюты и акции 2015-го
Не прогадали те, кто перевел рубли в американскую валюту: вклады в долларах оказались одними из самых прибыльных. По подсчетам аналитика FxPro Александра Купцикевича, если за отправную точку взять 1 млн рублей и учесть потери при конвертации, то обладатели депозитов в долларах обогатились за прошедший год почти на 200 тыс. рублей. Так, доллар почти за год подорожал на 15,3%, а доходность по нему сделала вложения в USD ещё более выгодными. С коррекцией на конвертацию, можно было получить $16,149 тыс., заработать на них ещё $885 и, обменяв по курсу в конце года, заработать в итоге 192,263 тыс. рублей, или 19,2%.
Обладатели вкладов в евро могли бы получить за 2015 год максимальную прибыль в 90,325 тыс. рублей или 9%, что в более чем в два раза ниже, чем по доллару. Вложения в фунты принесли бы 154,697 тыс. рублей или 15,5%, по вкладам во франках доходность составила бы 201,783 тыс. рублей или 20,2%, что немного бы превысило доходность по американской валюте.
Средняя доходность по акциям в 2015 году составила более 20% — столько прибавил с 5 января индекс ММВБ. Традиционно высокий доход в 2015 году принесли акции второго и третьего эшелона, некоторые из них показали доходность в 800%, например, акции "Выборгского судостроительного завода". Но все рекорды побили акции "Калужской сбытовой компании плюс" (+ 1160%).
Среди лидеров в голубых фишках оказался Сбербанк - с конца 2014 года до недавних максимумов в конце 2015-го он прибавил 100%. Наибольший рост пришелся на октябрь-ноябрь, когда в бумаги Сбербанка входили крупные иностранные инвесторы. Почти 200% удалось прибавить бумагам "Полюс Золота". Рост акций ускорили новости о том, что ОАО "Полюс Золото", 95% акций которого контролируется Polyus Gold International, теперь станет головной компанией всей золотодобывающей группы. Также в 2015 году внимание инвесторов привлекали дивидендные истории: привилегированные акции "Сургутнефтегаза" прибавили по итогам 12 месяцев 50%. Были и отдельные истории связанные с корпоративными событиями, так, акции НМТП выросли в 2015 году на 225%.
Также в 2015 году инвесторов интересовали не-нефтяные экспортеры, особенно привлекательными стали акции металлургических компаний и производителей удобрений. Акции "Северстали" прибавили порядка 22%, акции ММК прибавили в прошедшем году 67%, акции "Уралкалия" прибавили за год порядка 40%, бумаги "Акрона" подорожали более чем на 100%, а акции "ФосАгро" выросли на 70%. По словам аналитиков, акции производителей удобрений стали чем-то вроде щита, который помог многим инвесторам переждать периоды ослабления рубля: цены на удобрения в 2015 году были стабильными, компании ориентировались на экспорт на фоне сильного ослабления рубля, а рублевые издержки тем временем оставались практически неизменными.
В какой валюте хранить деньги в 2016-ом году
Несмотря на то, что доллар стал самой доходной валютой в 2015-ом, большинство опрошенных dp.ru аналитиков считают, что в наступившем 2016-ом американская валюта уже не будет чувствовать себя так уверенно. По их мнению, в высокую цену доллара в 2015 году были заложены высокие, сильно завышенные ожидания роста процентных ставок в США, но реальность оказалась скромнее ожиданий, и доллар скорее будет демонстрировать снижение на мировых рынках в наступившем году.
Шеф-аналитик ГК TeleTrade Петр Пушкарев советует уже в начале 2016 года какую-то часть долларов перевести в евро, пока стоимость евро к доллару находится ближе к отметке 1,10. Но покупать в начале года доллары и евро за рубли, по его мнению, уже поздно: лучше выждать момент после скачков и воспользоваться отскоком цен на нефтяном рынке, который ожидается в первой половине года, тогда и доллары, и евро еще можно будет приобрести по курсу на 7-8 рублей дешевле, а при более благоприятной обстановке - возможен возврат доллара в район между 60 и 65 рублями.
В негативном сценарии (если цены на нефть упадут к $20 за баррель и останутся на этом уровне) рубль может потерять еще 20-25% к доллару, но более вероятно его небольшое укрепление. Это означает, что долю доллара и евро в депозитах можно понемногу снижать и остановиться на 25-35% от сбережений, считает руководитель аналитической службы ИК "Доходъ" Всеволод Лобов.
Но есть и аналитики, которые считают, что покупка доллара поможет заработать в этом году. По мнению аналитика " Альпари" Анны Кокоревой, доллар будет укрепляться в связи с монетарной политикой США, которая направлена на укрепление собственной валюты. "Федрезерв уже повысил ставки и продолжит это делать в следующем году, что планомерно будет увеличивать стоимость доллара. Покупать американскую валюту с целью заработка лучше на полгода-год", — считает она.
Многие эксперты верят в укрепление рубля и говорят, что не стоит сбрасывать его со счетов. Территориальный директор "БКС Премьер" Вадим Исаков рекомендует оставить не менее половины сбережений в 2016 году в рублях. Старший аналитик ГК Forex Club Алена Афанасьева соглашается, что нельзя исключать укрепления рубля, и при этом добавляет, что неплохо бы обратить внимание и на другие валюты, которые понесли большие потери, так как они находятся на грани перепроданности, а разворот на товарно-сырьевых рынках может спровоцировать восстановление спроса на рискованные и товарные валюты. По ее словам, среди лидеров могут оказаться канадский и австралийские доллары.
Куда инвестировать в 2016-ом
В наступившем 2016-ом потенциальных возможностей для заработка на восстановлении подешевевших активов станет больше, хотя более востребованными все-таки будут консервативные стратегии и инструменты, а среди инвесторов будут преобладать сберегательные настроения.
По прогнозу БКС, акции представителей агросектора продолжат уверенный рост, но также стоит обратить внимание на самые недооцененные ликвидные бумаги, к таким аналитики относят акции "Уралкалия", "АЛРОСА", "Газпром нефти". Потенциал роста, по их мнению, остается и в акциях Мосбиржи, "Аэрофлота". Также у инвесторов может проснуться интерес к фармацевтической отрасли, в данном секторе Вадим Исаков выделяет недорогие бумаги "Протека" и "Фармстандарта".
По мнению Всеволода Лобова ("Доходъ"), оптимальный портфель на этот год - это акцент на компании, которые смогут хорошо расти при медленном восстановлении экономики. По его мнению, это, прежде всего, производители продуктов питания ("Черкизово","Русагро"), финансовый сектор (Сбербанк и Московская Биржа), тот же химический сектор, отдельные сильные компании, такие как "ЛСР" и акции с хорошей дивидендной доходностью - НЛМК, "Норильский Никель", МТС, "Мегафон","ВСМПО-Ависма". "Меньше в портфеле должно быть акций металлургического сектора (особенно тех, кто не платит дивиденды), ретейлеров (хотя отдельные из них остаются очень интересными) и электроэнергетических компаний, которые пока несут слишком большие риски для оптимальных портфелей", — считает Всеволод Лобов.
Петр Пушкарев (TeleTrade) рекомендует инвесторам дождаться момента большой коррекции вниз на фондовых площадках Америки и Европы, поскольку рынки там крайне перегреты, по его прогнозу, коррекция по американским акциям может составить от 30 до 50%. "На самом движении вниз по западным акциям, кстати, можно будет очень неплохо заработать, если открыть торговый счет у брокера, который имеет возможность торговать биржевыми индексами на понижение. Делать инвестиционные вложения в рынок акций, в том числе и в российский, я бы рекомендовал уже после того, как эта существенная коррекция случится, и завершится. Снижение на нашем рынке может не быть сильным, как на американских биржевых площадках, оно может быть и гораздо скромнее, однако все рынки между собой сильно синхронизированы, и надежней подождать, пока пыль уляжется. После этого, возможно уже во второй половине 2016 года, мы можем увидеть действительно привлекательные и интересные для инвестирования цены на акции российских компаний", — рассуждает аналитик.
Для консервативных инвесторов хорошим выбором может стать покупка облигаций на срок от одного до трех лет в начале 2016-го. Если прогнозы по плавному замедлению инфляции и дальнейшему снижению процентных ставок оправдаются, то они принесут хорошую прибыль. Всеволод Лобов, в частности, обращает внимание на необлагаемые налогом на доходы физических лиц облигации субъектов федерации не обремененных большим долгом, к примеру, облигации Краснодарского Края, Самарской области, Якутии, Красноярского края.
Также аналитики отмечают, что стоит обратить внимание на корпоративные облигации, потому что в послании президента РФ к Федеральному собранию прозвучали слова об отмене налога на купонный доход по корпоративным облигациям. Если такие изменения произойдут в Налоговом кодексе, это может сократить спред к государственным облигациям, говорят они. "Из государственных облигаций, самый выгодный вариант в 2016-ом — ОФЗ-ИН — то есть, облигации, доход по которым индексируется на официальный размер годовой инфляции. Например, это 2,5% годового дохода + уровень инфляции в 7-8%, и в сумме может получиться более 10%", — считает Пётр Пушкарёв. По его мнению, среди корпоративных интересны облигации Альфа-Банка, а Всеволод Лобов отмечает облигации "телекомов" и компаний сектора розничной торговли.
Что касается драгоценных металлов, то они не упоминаются аналитиками как однозначно хорошее вложение в 2016-ом. Вадим Исаков ("БКС") говорит, что те, кто планирует инвестиции на долгий срок, на 3-5 лет, в принципе могут вложиться в золото или серебро, так как их котировки близки к минимумам, однако динамика их движения, равно как и нефтяных фьючерсов, может быть непредсказуемой еще довольно долго. Петр Пушкарев считает, что лучше дождаться первых признаков того, что устойчивый тренд на понижение меняется, и купить золото по цене на $100-$150 за тройскую унцию дороже, чем оказаться в покупке и выдерживать возможно неопределенного размера просадку ниже уровня $1000 за унцию.
Нефтяные фьючерсы, по общему мнению аналитиков, не смогут принести такой же астрономический доход, как в 2009-ом, когда в течение буквально 2-3 месяцев цены вернулись от $35 за баррель к уровню $60 и выше. Тем не менее, здесь можно будет поиграть как на отскок (на повышение), так и затем снова на понижение. "Многое будет зависеть от Китая — последнее время темпы роста КНР постепенно замедлялись, однако если тенденция приостановится, рынок может вновь начать покупку углеводородов и драгметаллов", — говорит Алена Афанасьева (Forex Club).
В целом же 2016-ый унаследовал от 2015-го те же риски для российских инвесторов — политические и геополитические. Если рецессия усугубится, либо произойдет резкое обострение геополитического фона, рублевые активы могут попасть под дополнительное серьезное давление, предупреждают эксперты. Глобальная политическая нестабильность может усилиться в связи с выборами в США. Нельзя не учитывать и санкционное давление, слабые темпы роста мировой экономики, низкие цены на нефть, нестабильность рубля, высокий уровень инфляции, дороговизну кредитных ресурсов, отток капитала. Однако, несмотря на этот клубок проблем, можно надеяться на стабилизацию ситуации для России, которая и может стать основой для будущего роста.
"Волшебного" актива, который будет расти на протяжении всего 2016-го года, скорее всего, не будет, поэтому лучше и завести мобильный торговый терминал для торговли и нефтяными контрактами, и рублем, и курсами мировых валют EUR/USD, и другими и несколько раз в году, но моментально и именно в режиме реального времени реагировать на любые сильные изменения цены, советуют эксперты.
