Что такое тренд? Линии тренда.

Чтобы вам сопутствовала удача, подробно изучите главы о фигурах разворота и продолжения тренда и внимательно разберите:

1. нюансы каждого отката (коррекции);
2. нюансы каждой разворотной модели;
3. неточности и недомолвки в трудах классиков технического анализа.

Подсказка

На графике видно, что в середине восходящей тенденции мог произойти разворот. Но цена не продолжила падать, поскольку наметившаяся фигура «голова и плечи» так и не сформировалась полностью. В противном случае сценарий развивался бы по вариантам «А» или «Б»: котировки начали бы снижаться по модели разворота.

Фигура разворота не сформировалась: цены продолжили расти

Здравствуйте, дорогие друзья!

В сегодняшней статье я хочу остановиться на одном из важнейших понятий технического анализа и максимально подробно разобрать его. Наверняка вы уже поняли, что речь пойдет о тренде. Итак, давайте разберемся, Что такое тренд .

Вся теория технического анализа Чарльза Генри Доу базируется на двух понятиях: тренда и уровней поддержки/сопротивления. И именно определение текущего тренда является основной задачей трейдеров . Поэтому я рекомендую вам очень внимательно отнестись к этой теме.

Также, если конечно дочитаете эту статью до конца, Вы узнаете: какие бывают виды трендов, поговорим о классификация трендов, опираясь теории Чарльза Генри Доую, узнаем способы выявления и определения трендов (как с помощью индикаторов, так и без них), как заработать на тренде, и много чего еще интересного.

Итак, приступим!

Многие из вас наверняка слышали такие фразы: «Тренд твой друг», «Следуй за трендом», «Не торгуй против тренда» и прочие. Конечно, все эти цитаты являются аксиомами трейдинга и прописными истинами, но далеко не каждый начинающий (да и не только) трейдер может дать правильное определение тренда, а уж тем более идентифицировать его на графике.

Конечно, свои определения тренда существуют и в моде, и в математике, и экономике, и в еще многих областях и сферах. Но нас интересует понятие тренда исключительно с финансовой точки зрения.

Тренд (в переводе с англ. trend — тенденция ) — это однонаправленное движение цены, действующего в течение определенного времени.

Также обратите внимание на последнее словосочетание, которое я дал в определении («в течение определенного времени»). Это очень важно! Запомните это. А почему это имеет большое значение, я расскажу немного ниже.

С определением разобрались и теперь перейдем к классификации трендов.

Виды тренда

В теории технического анализа говорится, что тренд можно классифицировать по двум критериям:

• По направленности
• По времени существования

Остановимся на каждом из этих видов более подробно.

Классификация трендов по направленности

Восходящий («бычий») тренд (с англ. up-trend ). В такой тенденции каждый последующий пик (максимум) и впадина (минимум) выше предыдущих. Схематически это выглядит вот так:

Пример бычьего тренда на графике:

Нисходящий («медвежий») тренд (c англ. down-trend ) — это последовательность понижающихся пиков (максимумов) и впадин (минимумов).

Это принципиальная схема, а вот так выглядит медвежий тренд на графике цены:

Логично предположить, что при бычьем тренде выгоднее покупать в направлении основного тренда, а при медвежьем — продавать.

Существует еще одно состояние рынка, когда цена движется без какого-либо определенного направления и находится в более узких пределах, формируя торговый диапазон. Это состояние называется флэт (flat) . Существует также еще одно понятие, которым часто называют боковое движение. Я уверен, вы его не раз слышали — это консолидация .

Обратите внимание, что при таком движении пики и впадины находятся примерно на одном уровне. А вот как выглядит флэт на графике:

Возможно, вы встречали (или еще встретите) мнение о том, что флэт — это отсутствие тренда. Так вот, это мнение ошибочное. Тренд на рынке есть всегда . Вопрос лишь в том, сможет ли определить его конкретно взятый трейдер.

Тенденции на рынке также можно классифицировать по времени существования. Чаще всего выделяют три вида:

• Долгосрочный (первичный или основной) тренд — длится от года до двух лет. Данная тенденция важна для крупных рыночных игроков и инвесторов.
• Среднесрочный (вторичный или промежуточный) тренд — длится от 1 до 6 месяцев. Он является коррекционным и идет в разрез основному тренду.
• Краткосрочный тренд — длится от одной недели до месяца, состоит из небольших колебаний (движений), может идти в разрез среднесрочному тренду, не всегда поддается техническому анализу и зависит от многих (иногда случайных) событий.

Вот как это будет выглядеть на графике:

Я уверен, что у вас возник вопрос, а откуда взяты эти временные рамки? Почему именно месяц, два или год? Помните в самом начале статьи, я заострил внимание на конкретной фразе. Так вот из того определения тренда, которое я давал, вытекают два следствия:

1. Длительность изменения движения цены зависит от тайм-фрейма (временного промежутка). Т. е. , прежде чем определять тренд на графике, необходимо определиться с рабочим тайм-фреймом. Например, если вы анализируете часовой график, то здесь долгосрочный тренд будет длиться 1−2 недели, среднесрочный — от пары дней до недели, а краткосрочный от нескольких часов до одного дня.

Это очень важно, потому что, например, при внутридневной торговле можно видеть бычий тренд и торговать в бай, но на старшем ТФ это движение может быть всего лишь коррекционным к основному медвежьему тренду.

Я попробую проиллюстрировать это на примере:

Это британский фунт. На первом графике мы видим ярко выраженный медвежий тренд. И естественно для успешной торговли нам нужно продавать в направлении этой тенденции. Но, стоит нам перейти на старший временной интервал (второй график), то сразу становится понятным, что это движение является всего лишь коррекционным по отношению к главному тренду.

2. Направление изменения движения цены зависит от точки отсчета, с которой начинается технический анализ. Чтобы объяснить этот тезис, мне придется прибегнуть к графику и показать предметно на примере какой-нибудь валютной пары.

Я взял валютную пару EURCAD, дневной график. Если за точку отсчета анализа я возьму апрельские минимумы 2013 г. (т. «1»), то текущее ценовое движение я буду рассматривать как окончание медвежьей коррекции и начала нового бычьего движения в направлении главной тенденции. Если же я начну анализировать график с текущих максимумов (от 23 августа (т. «2»)), то текущее движение цены вверх я буду считать коррекционным предыдущему медвежьему движению.

Поэтому впредь, если теперь вам зададут вопрос: «Какой сейчас тренд на рынке?», знайте, это глупый вопрос. Так как, для того чтобы ответить на этот вопрос, необходимо знать на каком тайм-фрейме и с какой даты происходит анализ этого финансового инструмента.

Фазы тренда (время жизни)

Следующий важный момент, который я просто не могу обойти стороной и оставить незамеченным. Помните, ни один долгосрочный тренд никогда просто так (вдруг, неожиданно) не начинается и не заканчивается. Большинство тенденций имеют три фазы и развиваются по определенному сценарию. Вот они:

1. Фаза 1 — фаза накопления (фаза зарождения) . Во время этой фазы крупные игроки и инвесторы начинают скупать (или же продавать) финансовые активы. На графике это отображается в виде флэта с ложными пробоями в обе стороны. Это связано с «закачкой» денег и наращиванием объемов и ликвидности. После того, как компромисс между покупателями и продавцами будет найден, происходит прорыв торгового диапазона и начала второй фазы.
2. Фаза 2 — фаза распределения (фаза развития) . Это период направленного восходящего (либо же нисходящего) тренда. В это время к движению присоединяются все больше участников. При этом на графике появляются продолжительные импульсные движения и короткие коррекционные. Это связано с тем, что одни игроки фиксируют свои позиции, а другие открывают позиции в противоположную сторону. Но этого объема недостаточно, чтобы противостоять толпе, и тренд продолжает свое движение.
3. Фаза 3 — фаза завершения . Во время этой фазы цена достигает своих максимальных значений. Крупные игроки начинают фиксировать открытые позиции и выводить свои деньги. На графике в это время мы можем увидеть довольно глубокие коррекционные движения или появления различных графических фигур типа «голова и плечи», «кратная вершина» или «кратное основание».

Ниже два рисунка, на первом изображены фазы схематически:

А на втором — те же фазы, только на реальном графике:

Для примера график австралийского доллара был выбран мною не случайно.

Обратите внимание, что по ходу развития тренда, фаз накопления может быть несколько. Они могут сопровождаться ложными пробоями в обе стороны (я писал об этом выше). А также посмотрите на то, как после завершения бычьего тренда он не разворачивается, а переходит в широкий торговый диапазон. Это очень важно! В различных источниках часто можно встретить суждения о том, что после завершения текущего основного тренда, должен начаться новый, но в противоположном направлении. Это в корне неверное суждение.

Как определить тренд на рынке?

Теория — хорошо, но, уверен, вы хотели бы знать, как правильно определить тренд? Существует два метода определения наличия тенденции на рынке:

1. С помощью технических индикаторов.
2. Безъиндикаторный метод.

Существует невероятное множество индикаторов, созданных специально для того, чтобы помочь трейдеру в решении этого вопроса. Перечислить их все не получится, так как регулярно появляются все новые и новые изобретения.

Среди стандартных индикаторов, которые можно найти абсолютно в любом торговом терминале, я бы выделил следующие:

В рамках данной статьи я не буду подробно рассказывать о методах работы с ними, так как уже публиковал отдельные статьи, посвященные этим техническим инструментам. Если вы ничего не знаете об этих индикаторах, то, после прочтения этой статьи, обязательно перейдите по ссылкам, которые я дал выше.

Сейчас в интернете можно встретить сотни различных индикаторов. Но поверьте моему опыту, не стоит тратить на них свое время. Все они работают на одних и тех же принципах, так как построены они чаще всего на базе стандартных, и толку от них будет столько же, сколько и от стандартных (а то и меньше). Ничего нового и революционного за последние десятилетия изобретено не было.

Я бы хотел более подробно остановиться на безъиндикаторных методах. Этот метод определения тренда работает с тех самых пор, как появился технический анализ. И, уверен, работать он еще будет очень и очень долго. Он очень прост, а где-то, может быть, даже примитивен. Заключается он в следующем: для определения наличия тренда на рынке мы будем анализировать пики и впадины. В восходящем тренде максимумы и минимумы растут, а в нисходящем падают. Именно на этом свойстве будет построен этот метод. Как это работает, покажу на примерах.

Это недельный график валютной пары USDCAD. Перед началом технического анализа необходимо сделать две вещи: определиться с тайм-фреймом (что я и сделал) и выбрать точку отсчета (я взял минимум от 09 сентября).

В точке «1» мы не можем сказать, что начался новый бычий тренд. Этот минимум мы расцениваем как окончание медвежьего импульса и начала коррекции. Максимум, который появился в точке «2» сигнализирует о том, что коррекция закончилась и медвежий тренд продолжается. Самое интересное начинает происходить в точке «3». Минимум, который там появляется, расположен выше предыдущего. Это первый сигнал к тому, что начался новый тренд. А в точке «4» появляется новый максимум, расположенный выше предыдущего. Теперь на графике есть и максимумы, и минимум, находящиеся выше предыдущих, что полностью соответствует определению тренда.

Конечно, у этого метода есть один небольшой недостаток. Для правильного его использования необходим опыт и навыки. Но, как известно, опыт дело наживное. 🙂

О том, как именно торговать по тренду (или против тренда) я также рассказывал в своих предыдущих статьях, посвященных линиям тренда , торговым каналам и уровням поддержки (сопротивления) . Обязательно ознакомьтесь с ними. Без той информации, которая в них содержится, знания будут неполными.

Что ж, дорогие друзья. Вот мы и подобрались к завершению статьи. Хочу поблагодарить вас за внимание и терпение. Я вновь хотел бы обратить внимание на важности понимания феномена тренда в техническом анализе. Но теперь вы точно знаете, что такое тренд и сможете его безошибочно определить в любых условиях.

На этом все. Успехов в торговле!

Тренд на финансовом рынке это направление цены финансового актива. На рынке существует всего три вида тренда и это растущий, падающий и боковой тренд. Хороший пример растущего тренда это счета за отопление, с приходом осени счета за отопление постепенно начинают расти, так как температура на улице понижается и самый пик растущего тренда это зима, когда температура доходит до -30.

С приходом весны растущий тренд сменяется на падающий тренд, так как на улице теплеет и с каждым новым месяцем сумма счета за отопление постепенно уменьшается. В летние месяца приходит боковой тренд, когда нет чёткого направления цены, так как нет смысла отапливать помещение.

Как выглядит тренд на рынке

Растущий тренд — цена постепенно идёт выше и выше и с каждым разом цена с лёгкостью пробивает предыдущие максимальные значения цены. На графике это будет выглядеть, как плавный рост цены.

Почти все инвесторы торгуют на растущем рынке. Они выбирают акцию, которая растёт в цене и покупают её, ожидая, что растущий тренд сделает свое дело и озолотит инвестора. Основная идея растущего движения это позитивный фундаментальный фон, например компания из года в год повышает прибыль и видя такие положительные результаты отчёты компании, инвесторы массово скупают акции и тем самым толкая стоимость акции выше и выше.

Падающий тренд — цена постепенно опускается ниже и ниже и цена с лёгкостью обновляет новый минимум. В терминале это будет выглядеть, как постепенное падение цены.

Падающий тренд на рынке привлекает спекулянтов, которые играют на понижение стоимости актива и всё из-за быстрой наживы, так как на падающем рынке цена намного стремительней падает, чем растёт на растущем рынке. Падающий тренд, как и растущий тренд имеет свои фундаментальные причины, например ежегодное падение прибыли.

Боковой тренд — цена ходит без чёткого движения и чаще все от одной границы к другой. На графике это выглядит как кардиограмма сердца.

Боковой тренд привлекает краткосрочных спекулянтов, так как границы бокового движения видны и всё что надо, это купить у нижней границы и продать у верхней границы. С точки зрение фундаментального анализа, такая компания получает из года в год одинаковую прибыль и нет никаких идей по развитию бизнеса.

Торговля в тренде.

Трейдерская мудрость гласит, что всегда нужно торговать в сторону тренда и избегать сделок против тренда, так как трейдер торгуя в сторону тренда, торгует в ту же сторону, что и крупные банки и хедж фонды и вероятность получения прибыли в тренде в несколько раз выше, чем получении прибыли против тренда. Это тоже самое, что плыть по течению, зачем плыть против течения, если по течению гораздо легче.

Индикаторы для построения тренда.

Порой благодаря техническому анализу можно найти идеальные точки входа в сделку.

1. Простая трендовая линия вверх — Обычно на растущем тренде можно провести трендовую линию по откатам цены и если цена в очередной раз откатит на эту линию, то нужно покупать, в надежде, что тренд продолжит тенденцию.

Прекрасно видно, что идеальные точки входа в сделку всегда происходили от трендовой линии и всё что нужно было делать инвестору, это просто ждать соприкосновение цены к линии. Если же цена опустилась и свеча закрылась ниже трендовой линии, то в большинстве случаев сменялся растущий тренд на падающий.

Видно, что на растущем рынке цена всегда закреплялась выше трендовой линии и как только цена закрылась ниже этой линии, то растущий тренд стал падающим.

2. Простая трендовая линия вниз — Также как и с растущем трендом можно провести трендовую линию вниз, но на этот раз по максимальным откатам цены.

Заметно, что как только цена взлетала к трендовой линии то почти моментально цена возвращалась вниз. Пробой и закрепление цены выше падающей трендовой линии приводит к смене падающего тренда на растущий.

Цена закрепилась выше трендовой линии и потом вернулась ниже этой линии и в таком случае несмотря на возврат цены, нужно считать, что скорее всего цена развернётся в обратное направление и нужно выходить с продаж.

Ошибочно полагать, что на трендовом рынке всегда можно прочертить трендовую линию вверх или вниз, это скорее редкая закономерность, чем обыденная ситуация. В основном на тренд надо смотреть, как на первой картинке

Ведь рост или падение всегда идёт от спроса и предложения и поэтому наивно полагать, что все инвесторы сидят и ждут цену к трендовой линии и как только цена подходит к ней, то все инвесторы мира и даже Баффет с Соросом в тот час же нажимают кнопку «купить».

3. Скользящая средняя — это трендовый индикатор, который отлично работает на трендовом рынке и обычно от соприкосновения цены к индикатору происходит разворот цены в рамках текущего тренда.

Видно, что при падении цены к скользящей происходил отскок цены, а когда цена закреплялась ниже скользящей средней, то тренд менялся.

Всё не так просто, как кажется.

Все говорят, что нужно держать позицию по тренду, однако, чёткий тренд виден тогда, когда он давно созрел и входя в сделку якобы по тренду, трейдер может попасться на развороте тренда. Посмотрите на рисунок и скажите это тренд вниз?

а вот что было потом

Если бы всё было так просто, то многие бы запрограммировали робота и запустили его бы в рынок, чтобы тот зарабатывал гору золота, а трейдер тем временем отдыхал бы на экзотическом острове. Чтобы таких ситуаций избежать, нужно понять на каком таймфрейме выгодней торговать.

Допустим тренд на дневном таймфрейме может идти пару недель, а на 4-ёх часовом таймфрейме около недели и чем меньше таймфрейм, тем быстрее тренду придёт конец. Поэтому не стоит торговать тренд ниже часового таймфрейма.

Идеальный вход в тренд не находится на графике.

Порой трейдер ищет идеальный вход в уже старый тренд, но как найти в новый, который только зарождается? Просто! В начале статьи писал, что тренд всегда рождается на фундаментальной основе, поэтому всё что нужно делать это просто ждать сильную экономическую новость, которая может зародить новый тренд. Например, в 2015 году президент европейского центрального банка Марио Драги сказал, что запускает количественное смягчение, то есть будет вливать ежемесячно в рынок десятки миллиарды евро для покупки европейских финансовых активов.

Как видите, тренд зародился в момент важной новости и это по сути была идеальная точка входа в сделку в новый тренд. После сообщении о количественном смягчении цена продолжала падать целых 2 года и всё что трейдеру нужно было сделать, это понять, может ли такая важная новость зародить тренд?

Вот совсем недавний случай, когда жители Великобритании проголосовали на референдуме за выход из Евросоюза.

Ясно ведь, что такая новость это шок для всего мира и способна зародить новый тренд и что со временем фунт продолжит слабеть. Конечно таких новостей в мире мало, но чтобы заработать большие деньги нужно терпеть и ждать новостей .

Заключение.

Безусловно в тренде делаются лёгкие деньги и всё что нужно это правильно оценить текущую ситуацию на рынке и даже, если трейдер войдёт в сделку в рамках тренда и будет иметь плавающий убыток, то сам тренд поможет трейдеру избавиться от убытка и наполнит полные карманы денег. Всем попутного тренда!