Виды, причины и последствия инфляции. Экономика

Инфляция - это в самом простом понимании рост уровня цен. Все люди независимо от их социального статуса, занимаемой должности, половой принадлежности, возраста (кроме маленьких детей, конечно) сталкиваются с явлением инфляции. Год назад хлеб стоил 12 рублей, а сегодня - 15. Причины таких скачков могут быть разными, а последствия зависят от темпов изменения, политики руководства страны, поведения субъектов рынка, общего уровня развития и стабильности экономики и других факторов.

Денежная масса и ее связь с ценами

В каждый промежуток времени в обращении находится конкретное количество денег, составляющее денежную массу. Она зависит от таких факторов:

количество продукции, которую планируется продать за изучаемый период;
цены на эти товары и услуги;
количество сделок, которые за оговоренный период обслужит каждая денежная единица (в среднем).

Если денег на рынке больше, чем необходимо для обслуживания всех сделок, то их стоимость снижается, а цены ползут вверх. Возникает инфляция. Если денег меньше, чем нужно, то их ценность увеличивается, а цены уменьшаются. Такое явление носит название дефляция. Оба этих явления относят к негативным. Инфляция ведет к безработице, дефициту товаров, снижению уровня жизни, нарушению рыночных механизмов, дефляция - к спаду экономики.

Измерение уровня инфляции

Инфляцию часто измеряют при помощи индекса цен. Для его расчета необходимо:

Определить набор товаров и услуг, которые постоянно приобретаются рядовым гражданином страны, - потребительскую корзину. В каждой стране потребительская корзина составляется индивидуально.
Определить базу - период, относительно которого будет проводиться сравнение цен.
Произвести подсчет стоимости всех продуктов корзины по цене базового периода.
Стоимость той же корзины подсчитать в текущем периоде.
Вычислить индекс цен: стоимость, полученную в пункте 4 разделить на стоимость из пункта 3. Полученное значение умножается на 100 для того, чтобы получить значение в процентах.

Виды инфляции

Есть несколько способов классифицировать изменение уровня цен:

По степени контроля: подавленная (скрытая, сдерживаемая) и открытая инфляция.
По источнику: инфляция спроса и предложения (издержек).
По объекту исследования: государственная, региональная, мировая инфляция.
По темпам: умеренная (допустимая), галопирующая (означает серьезные нарушения в экономике) и гиперинфляция.
По возможности регулирования: управляемая и неуправляемая инфляция.

Исходя из целей исследования, используется та или иная классификация. Конкретное явление скачка цен может быть определено, например, как региональная, контролируемая, сбалансированная инфляция спроса открытого типа с умеренным темпом.

Инфляционная спираль

По законам функционирования рынка повышение спроса без увеличения объема производства ведет к нагнетанию стоимости продукции. Таким образом, инфляция спроса вызвана тем, что спрос быстро растет, а объемы производства не меняются. Инфляция предложения связана с ростом расходов.

Инфляция спроса и инфляция издержек могут взвинчивать цены по инфляционной спирали. Это явление означает, что рост цен подогревается попеременно действиями покупателей и продавцов. Выглядит это примерно так: из-за увеличения расходов производства цены на продукцию поднялись, люди в ожидании дальнейшего роста стали закупать больше товаров, делать запасы, в условиях дефицита продуктов цены продолжают расти, ответом на обесценивание денег вновь станет повышение стоимости товаров со стороны производителей и т.д.

Инфляция спроса вызывает рост расходов и падение объемов производства, которое снова вызывает избыточный спрос, и так по спирали. Если государство не вмешается в подобную ситуацию на рынке, есть риск получить неконтролируемую гиперинфляцию.

Факторы инфляции спроса

Причины инфляции спроса могут быть связаны с политикой государства или финансово-кредитных учреждений, внешнеэкономическими факторами, ожиданиями людей.
Остановимся подробнее на каждом варианте:

Рост цен, спровоцированный эмиссией денег. Центральный банк, выпуская деньги, уменьшает дефицит бюджета страны. Денежная масса увеличивается, растет спрос в условиях неизменного предложения, как результат - скачок цен.
Инфляция спроса, вызванная политикой банков и других кредитно-финансовых предприятий. При доступности кредитных программ происходит резкий выброс дополнительных денег на рынок, что, как и в случае с государственной эмиссией, ведет к неподкрепленному товарной массой увеличению спроса на продукты.
Рост цен вследствие ускорения их обращения. Инфляцию спроса вызывает желание людей поскорее избавиться от денег, которые могут вскоре потерять свою стоимость. Ускорение обращения не ведет к реальному увеличению денежной массы, но уменьшает количество необходимых на рынке денег.
Увеличение цен, вызванное ввозом валюты других государств.

Факторы инфляции предложения

Инфляция, источником которой является производство, связана с увеличением издержек:

При снижении производительности труда. Это может быть вызвано изменениями в технологии производства, отставанием образования от новых требований и т.д. В результате объем производства начинает снижаться, а значит цены ползут вверх.
В случае значительного повышения косвенных налогов, включающихся в стоимость товаров и услуг.
Если происходит значительное увеличение минимальной заработной платы, то работодатели в большинстве своем отреагируют увеличением стоимости продукции.
При резком изменении внешних условий и удорожании ресурсов, закупаемых за границей.

Разные проявления инфляции

Инфляция спроса и предложения может иметь открытую или скрытую форму, быть подавленной. В первом случае избыточное наполнение рынка деньгами вызывает рост цен. Эта ситуация характерна для рынка со свободным ценообразованием. Также инфляция спроса и инфляция издержек, которую не ограничивают искусственными мерами, отразится на курсе валют.

Если денег больше, чем нужно, а цены не выросли, то они искусственно занижаются на государственном уровне. Но это не значит, что изменения на рынке денег никак себя не проявят. Чаще всего результатом подавляемой инфляции является дефицит товаров, образование нелегальных рынков, на которых продукты реализуются по адекватной или даже завышенной цене.

Скрытая инфляция отражается на качестве товаров и ассортиментных группах. В условиях, когда производство становится нерентабельным, предприятия будут стремиться сэкономить.

К каким последствиям приводит инфляция?

Факторы инфляции спроса и издержек различны, но последствия отличаются лишь интенсивностью проявлений:

Обеднение населения. Оплата труда, пенсии, стипендии, различные социальные пособия чаще всего увеличиваются медленнее, чем цены. В результате уровень жизни резко падает.
Перераспределение доходов от заимодавцев к заемщикам. Деньги, которые возвращаются кредиторам, стоят гораздо меньше, чем те, что занимались.
Снижается покупательная способность сбережений, в том числе амортизационных фондов предприятий, что ведет к затруднению нормального воспроизводства фондов и ресурсов.

Галопирующая инфляция нарушает экономические связи, вызывает сдвиги в распределении доходов, снижение деловой активности и обеднение населения. Гиперинфляция приводит к серьезному спаду в экономике и острым социальным проблемам.

Но надо заметить, что умеренный рост цен (до 5-10 % в год) сопровождают стабильно развивающуюся, растущую экономику. Отсутствие инфляции и дефляция означают спад в деловой активности.

Инфляция и безработица

Причины инфляции спроса могут быть связаны с уровнем занятости. Экономистами установлено, что уменьшение безработицы увеличивает способность населения к покупкам. В науку модель, отражающая эту взаимосвязь, вошла под названием кривой Филлипса. Суть в том, что рост занятости увеличивает общие доходы населения. В то же время в условиях низкой безработицы предприятиям для конкурирования на рынке приходится увеличивать оплату труда, чтобы привлечь хороших работников. Заработная плата составляет большую часть издержек производства, и ее изменения влияют на себестоимость и конечную цену продукта.

Надо заметить, что кривая Филлипса показательна для прогнозов только в краткосрочном периоде. В расширенных временных рамках инфляция спроса возникает под влиянием других факторов. Уровень занятости также не зависит от цен в длительной перспективе, а изменяется под влиянием более глобальных воздействий на производство: новых изобретений, модернизации, ценовых шоков и т.д.

Необходимость вмешательства государства

Инфляция спроса приводит к недопроизводству, что усугубляет ситуацию. Когда цены постоянно подскакивают, особенно в нестабильной экономике, люди ожидают дальнейшего, еще большего их увеличения и начинают делать запасы, что также ведет к нарушению рыночных механизмов. Чтобы выйти из спирали постоянного повышения цен, нужна взвешенная политика государства.

Кроме того, на рынке могут существовать агенты, которые заинтересованы в поддержании инфляционных процессов. Это чаще всего монополисты или особо крупные предприятия. Государство же заинтересовано в реальном росте экономики, увеличении доходной части бюджета, а не в наращивании капитала отдельными субъектами рынка.

Роль государства связана с защитой пенсионеров, студентов, инвалидов, других групп населения, которые не способны обеспечивать свое достойное существование, зарабатывать на жизнь. В условиях инфляции больше всего страдают именно они. Поэтому государство обязано вмешиваться в процессы, ведущие к чрезмерному росту цен.

Способы государственного регулирования темпов инфляции

Политика государства может быть предупредительной и мягкой или жесткой, направленной на адаптацию к инфляции или ее снижение. Надо сказать, что результат инфляции спроса, как и предложения, гораздо труднее исправить, чем предотвратить ее появление.

Для уменьшения инфляции чаще всего предпринимаются такие меры:

Ограничение расходов бюджета страны на социальные нужды, ВПК, субсидии предприятиям.
Увеличение налогов с дохода физических и юридических лиц.
Реализация государственных займов.
Повышение учетной ставки центрального банка.
Регулирование процентных ставок по операциям финансовых учреждений.
Увеличение обязательных резервов.
Прямое регулирование цен и заработных плат, фиксация их на одном уровне или определение допустимых колебаний.

Эти меры помогают сдержать инфляцию, но могут вызвать и снижение темпов роста экономики. Поэтому в последнее время многие страны отказываются от прямого вмешательства государства в рыночные механизмы и стремятся создать условия для предпринимательства и ограничить власть монополий на рынке.

Отправить свою хорошую работу в базу знаний просто. Используйте форму, расположенную ниже

Студенты, аспиранты, молодые ученые, использующие базу знаний в своей учебе и работе, будут вам очень благодарны.

Тема 5. Инфляция

Сущность инфляции. Формы ее проявления. Социально-экономические последствия инфляции: влияние инфляции на платежеспособный спрос населения, процесс производства, финансовую и кредитную системы, на международные экономические отношения.

Виды инфляции. Классификация видов инфляции: по формам проявления, по темпу роста цен, по причинам (факторам), по индексам потребительских цен, используемых для измерения инфляции.

Причины (факторы) инфляции. Современная инфляция как многофакторный процесс.

Инфляция спроса и ее причины. Инфляция издержек и факторы, ее определяющие. Особенности инфляции в России.

Методы регулирования инфляции. Антиинфляционные методы денежно-кредитной политики. Денежные реформы: понятие, виды.

Теории инфляции. Кейнсианская теория инфляции. Монетаристская концепция инфляции. Теория чрезмерных издержек.

В мировой экономической науке считается, что древний медицинский термин «inflatio», означающий «разводнение», «вздутие», был впервые использован в экономической литературе для характеристики денежного обращения США периода гражданской войны 1864 - 1865 гг. Приоритет приписывают американскому экономисту А. Дельмару, издавшему в 1864 г. в Нью-Йорке пропагандистский памфлет «Предупреждение народу: бумажный пузырь». Основанием явилось то обстоятельство, что в период Гражданской войны в США (1861 - 1865) федеральное правительство для покрытия дефицита бюджета выпускало в громадном количестве неразменные на золотые монеты банкноты и казначейские билеты - «гринбакс» (зеленые спинки). Эта ситуация может возникнуть как из-за резкого сокращения производства, так и в связи с попыткой государства расплатиться со своими долгами посредством запуска печатного станка.

Однако об «инфляционном росте цен» в американской печати писалось и раньше в работах К. Маркса. Он теоретически объяснил инфляцию в работе «К критике политической экономии» (1859 г.) и в первом томе «Капитала» (1867 г.). Но он не употреблял в них самого термина «инфляция».

Массовое распространение термин получил в XX в., после Первой мировой войны.

Существует несколько подходов к определению инфляции. Одни специалисты считают инфляцию исключительно монетарным (денежным) явлением, другие - не только монетарным. Поэтому встречаются такие определения. Инфляция - это:

· повышение общего уровня цен;

· обесценение денег, снижение их покупательной способности за счёт переполнения финансовых каналов бумажными деньгами;

· явление не только денежное, но и связанное с реальной экономикой (увеличиваются издержки, отрицательно воздействует на все сферы экономической жизни страны).

Инфляция в современном понимании - это процесс падения покупательной способности денег, то есть их обесценивания. Инфляция проявляется в росте цен на товары и услуги.

Не любой рост цен можно отождествлять с инфляцией. Дело в том, что, во-первых, цены могут повышаться в результате роста издержек производства, и это естественный процесс, если он связан с ухудшением условий добычи природного сырья. Такой рост цен нельзя называть инфляцией. Во-вторых, рост цен может быть связан с повышением качества товаров, выпуском новых товаров, соответствующих современной моде, и т. д. В этом случае так нельзя говорить об инфляции.

Рост цен, вызываемый инфляцией, имеет совершенно иные причины и черты. Его внешними проявлениями являются:

Массовость, т.е. повышение цен практически на все товары;

Непрерывность увеличения цен;

Длительность их роста.

Практически очень сложно разграничить инфляционный и неинфляционный рост цен. В этом и состоит одна из сложностей экономического анализа инфляции.

Инфляция носит многофакторный характер и может иметь различные проявления в зависимости от условий и причин, которые ее порождают. В реальной действительности в основе инфляционного роста цен лежит не одна, а комплекс причин.

Немалую роль играет психология участников хозяйственной деятельности - потеря доверия к национальной валюте, стремление упредить очередной всплеск цен. Последствия непредвиденной (непрогнозируемой инфляции) как правило, носят более негативный характер, нежели инфляции ожидаемой, к которой участники экономического процесса успевают подготовиться.

Формы проявления инфляции:

1) падение покупательной способности денежной единицы и рост цен на товары и услуги . Так, в результате августовского кризиса 1998 г. покупательная способность рубля снизилась в течение месяца в два раза. На 1 рубль стало возможно приобрести в два раза меньше товаров и услуг;

2) понижение курса национальной денежной единицы по отношению к иностранной ( например, 1 дол л . стоил в 1998 г. - 14,5 руб., 2001 г. - 29,3 руб., в 2 002 г. - 30,6 руб.);

3) увеличение цены золота, выраженной в национальной денежной единице;

4) рост стоимости потребительской корзины на товары первой необходимости - пищевые продукты, одежду, обувь, жилье. Количество товаров, входящих в расчеты стоимости потребительской корзины, может колебаться от 25 в России до 400 в США. В развитых странах, где инфляцию трактуют шире, в потребительскую корзину включают общую сумму затрат потребителя на приобретение товаров, их поиск, стояние в очередях за товарами и услугами, дополнительные расходы и неудобства из-за вынужденной замены отсутс твующего на рынке товара другим;

5) изменение условий предоставления кредитов в сторону удорожания и сокращения сроков ( например, в начале 90-х годов кредиты предоставлялись в лучшем случае на три месяца, а чаще - на один месяц).

Однако, как мы уже выяснили, не следует всю информацию воспринимать однозначно. Например, в отношении последнего пункта можно возразить, что изменение условий предоставления кредитов может являться не только последствием, но и причиной инфляции. Так, повысив ставку процента, государство в лице центрального банка провоцирует удорожание кредита. Предприятия не откажутся от кредита, но, чтобы выплачивать возросший процент, поднимут товарные цены и будут покрывать кредит за счет потребителя. Высокий уровень налоговых ставок срабатывает в том же направлении. Особенно это касается косвенных налогов (НДС).

Социально-экономические последствия инфляции выражаются в следующем:

перераспределении доходов между группами населения, сферами производства, регионами, хозяйствующими структурами, государством, фирмами, населением, между дебиторами и кредиторами;

обесценении денежных накоплений населения, хозяйствующих субъектов и средств государственного бюджета;

постоянно уплачиваемом инфляционном налоге, особенно получателями фиксированных денежных доходов;

неравномерном росте цен, что увеличивает неравенство норм прибылей в разных отраслях и усугубляет диспропорции воспроизводства;

искажении структуры потребительского спроса из-за стремления превратить обесценившиеся деньги в товары и валюту, вследствие чего ускоряется оборачиваемость денежных средств и увеличивается инфляционный процесс;

закреплении стагнации, снижении экономической активности, росте безработицы;

сокращении инвестиций в народное хозяйство и повышении их риска;

обесценении амортизационных фондов, что затрудняет воспроизводственный процесс;

возрастании спекулятивной игры на ценах, валюте, процентах;

активном развитии теневой экономики, ее «уходе» от налогообложения;

снижении покупательной способности национальной валюты и искажении ее реального курса по отношению к другим валютам;

социальном расслоении общества и в итоге обострении социальных противоречий.

Важную роль при определении влияния инфляции на социально-экономические процессы играют показатели номинального и реального денежных доходов.

Номинальный доход - это количество денег, которое человек получает в виде заработной платы, ренты, процентов или прибыли.

Реальный доход определяется количеством товаров и услуг, которое можно купить на сумму номинального дохода.

Если ваш номинальный доход будет увеличиваться более быстрыми темпами, чем уровень цен, то ваш реальный доход повысится. И наоборот, если уровень цен будет расти быстрее, чем ваш номинальный доход, то реальный доход уменьшится. Изменение (?) реального дохода можно приблизительно выразить следующей формулой:

Реального дохода = ? номинального дохода - ? уровня цен.

Из сказанного следует, что сам факт инфляции - снижение покупательной способности рубля, т.е. уменьшение количества товаров и услуг, которые можно купить на рубль, -- не обязательно приводит к снижению личного реального дохода, или уровня жизни. Инфляция снижает покупательную способность рубля, однако ваш реальный доход, или уровень жизни, снизится только в том случае, когда ваш номинальный доход будет отставать от инфляции.

С учетом инфляции различают изменение номинального и реального курса денег. В России, в 1996 г., например, курс рубля к доллару США упал в 3 раза. Одновременно покупательная способность рубля упала в 10 раз (покупательная способность падала быстрее, чем курс). С учетом инфляции реальный курс рубля в 1995 г, вырос в 3 раза. В 1994 г. реальный курс рубля вырос почти в 4 раза.

Рост реального курса рубля означает, что его курс приближается к паритету покупательной способности.

Паритет покупательной способности - отношение между двумя или несколькими денежными единицами, валютами разных стран, устанавливаемое по их покупательной способности применительно к определенному набору товаров и услуг. Паритет покупательной способности может быть частным, устанавливаемым по определенной группе товаров, и общим, устанавливаемым по всему общественному продукту. Например, если один и тот же набор потребительских товаров, скажем, потребительская корзина, стоит 100 тыс. российских рублей и 50 долл. США, то паритет покупательной способности составляет 2000 руб. на 1 долл.

Инфляция оказывает на экономику как положительное, так и отрицательное влияние. Зависит это от темпов ее роста. Чаще всего инфляция приводит к негативным последствиям в экономике.

Инфляция искажает структуру потребительского спроса. Рост цен порождает стремление превратить деньги в реальные ценности-товары независимо от потребности в них. Нарушается емкость внутреннего рынка. Снижается реальная заработная плата всех слоев населения, затрудняется сбыт товаров за счет сокращения платежеспособного спроса.

Воздействие инфляции на производство противоречиво. Низкая и относительно стабильная инфляция, которую можно предвидеть и держать под контролем, как правило, не создает существенных затруднений. С другой стороны, при значительном развитии инфляция начинает пагубно сказываться на производстве, финансах, кредите и денежном обращении, ведет к подрыву денежных и рыночных механизмов хозяйствования в целом. Создает условия для перелива капитала из производства в сферу обращения. Возникает спекулятивная торговля, где капитал быстро оборачивается и приносит прибыль. Инфляция приводит к обесцениванию всех форм промышленного капитала.

На кредитную систему инфляция воздействует таким образом, что она делает предоставление средств в заём невыгодным для кредитора и выгодным для должника (остается вопрос, может ли кредитор менять процентные ставки по открытому кредиту), ограничивает кредитные операции. Рост цен сначала сокращает долю долгосрочных, а затем и среднесрочных кредитов, т.к. при инфляции невыгодно давать в долг надолго не только по фиксированной, но и по нарастающей ставке. Также снижение покупательской способности денег приводит к сокращению объема денежных накоплений и тем самым к сокращению ресурсов финансово-кредитных учреждений. Обостряется борьба за сферы привлечения и приложения капитала. Значительная их часть больше не возвращается на внутренний рынок ни в товарной, ни в денежной форме.

Довольно существенны внешнеэкономические последствия инфляции. Дело в том, что «внутреннее» обесценение денег приводит к их обесценению и по отношению к иностранной валюте через разницу в покупательной способности валют. При этом важное значение имеет обычно существующий разрыв между «внутренним» обесценением и «внешним», т.е. падением валютного курса.

Если внутреннее обесценение опережает снижение курса рубля к иностранной валюте, то при прочих равных условиях стимулируется импорт товаров из-за границы. Если же «внешнее» обесценение обгоняет внутреннее, возникает так называемый валютный демпинг, т.е. возможность значительного увеличения экспорта по низким ценам.

Интенсивное развитие инфляции вызывает недоверие к деньгам, и потому возникает массовое стремление превратить их в реальные ценности, начинается «бегство от денег». Значительно повышается скорость их оборота, что опять-таки ведет к их ускоренному обесценению. В результате темп роста цен начинает опережать темпы роста денежной массы. Деньги перестают выполнять свои функции, а денежная система приходит в упадок. Распад денежной системы, в свою очередь, становится источником деградации всего народного хозяйства. Дж. М. Кейнс в свое время заметил, что «не может быть более хитрого, более верного средства для того, чтобы опрокинуть основу общества, чем расстройство денежного обращения».

Инфляция классифицируется на виды по различным основаниям.

1) В зависимости от темпа роста цен она может быть:

нормальной - цены возрастают не более чем на 3-3,5% в год, стоимость денег сохраняется, отсутствует риск подписания контрактов в номинальных ценах (такая инфляция присуща для развитых стран, где её считают нормальной для развития экономики);

умеренной (ползучей) - темпы роста цен достигают 10% в год, но не выше 50% (присуща развивающимся странам);

галопирующей - рост цен до 100% в год; это уже серьезное напряжение для экономики, хотя большинство сделок и контрактов учитывает такой темп роста цен;

гиперинфляцией - астрономический рост количества денег в обращении и уровня товарных цен. Обычно гиперинфляцией считают состояние, когда годовой прирост цен измеряется четырехзначными величинами, а некоторые полагают, что она начинается там, где рост цен за месяц превышает 50%. В такие периоды экономика страны переживает ломку всей структуры.

Надо сказать, что в различных источниках эта классификация может немного отличаться, включать только три вида инфляции (нормальную, галопирующую и гиперинфляцию).

Из всех видов инфляции наиболее губительной для экономики является гиперинфляция, где роль денег сильно снижается, население переходит на другие формы расчета. Гиперинфляция практически не может быть компенсирована индексацией доходов, она выходит за рамки контроля регулирующих органов.

Исторические примеры.

1) После Первой мировой войны, подписания Версальского договора в 1919 г. войны Германию буквально растащили. Она потеряла часть земель с тремя четвертями запасов железной руды. С Германии потребовали репарации - 132 миллиарда золотых марок ($33 млрд.) В Германии началась безудержная инфляция. 1 доллар стоил 4,2 триллиона марок. Люди вставали в очередь за продуктами, и, пока доходили до прилавка, цены вырастали в несколько раз. Деньги к магазинам подвозили на тележках, тащили в мешках. В 1923 г. страна провела денежную реформу.

2) В России количество денег возросло с 27 млрд в 1918 г. до 220 трлн в 1920 г. В 1921 г. эмиссия привела к падению покупательной способности рубля в 10 млн. раз. Это происходило потому, что руководство страны пыталось реализовать теорию инфляционного уничтожения денег. Выполняя политический заказ, наркомат финансов эмитировал за три месяца 14 трлн. руб. Эта сумма в 7 раз превышала общее количество денег, выпущенных в стране не только за время существования советской власти, но и за весь период Первой мировой войны и революции. Так пытались выработать у народа крайнее недоверие к обесценивающимся деньгам и нежелание пользоваться ими. Но постепенно эту практику пришлось отменить.

3) В послевоенный период мир пережил две большие волны инфляции: при переходе от военной экономики к экономике рыночного типа (1945-1952) и под воздействием «нефтяных шоков», резко перетряхнувших всю структуру мировых цен в 1974-1981 гг. Начало 1970-х годов, как мы теперь знаем, вообще было временем великих перемен в экономике.

В 1960-х годах группа стран сформировала ОПЕК, картель нефтедобывающих государств. Этот шаг был в значительной степени ответом на рост могущества крупных нефтеперерабатывающих компаний. Странам ОПЕК было известно, что крупнейшие нефтеперерабатывающие компании договаривались о сдерживании роста цен на сырую нефть. Соответственно уменьшались доходы, получаемые от них нефтедобывающими странами. Нефтеперерабатывающие же компании при этом пожинали дополнительную прибыль. ОПЕК была создана, чтобы нанести ответный удар.

6 октября 1973 года (это был Йом Киппур, наиболее священный из еврейских праздников) Египет и Сирия одновременно атаковали Израиль. Это было начало четвертой и наиболее разрушительной из арабо-израильских войн. Война имела важнейшие для всего мира последствия.

США поддерживали Израиль, с другой стороны - их экономика очень сильно зависела от нефти.

И 16 октября страны ОПЕК на встрече сошлись во мнении, что США должны быть наказаны за свою произраильскую политику, и решили использовать «нефтяное оружие». 19 октября президент Никсон запросил у конгресса 2,2 миллиарда долларов на помощь Израилю. На следующий день страны ОПЕК наложили полное эмбарго на все поставки нефти в США и взвинтили цены.

Продолжалось оно недолго - до 18 марта 1974 года, но имело важнейшие последствия. Продажная цена саудовской нефти подскочила от 1,39 доллара за баррель на 1 января 1970 года до 8,32 доллара на 1 января 1974 года. Саудовская Аравия чрезвычайно разбогатела в это время. Но «травма», полученная США в эти несколько месяцев, привела к укреплению корпоратократии: три ее столпа - крупные корпорации, международные банки и правительство - сплотились, как никогда раньше. И это сплочение сохраняется.

Джон Перкинс в своей книге «Исповедь экономического убийцы» пишет: «Защита наших нефтяных запасов всегда была приоритетом; после 1973 года она стала одержимостью». Он рассказывает, как американские компании сделали Саудовскую Аравию зависимой это США, обезопасив её тем самым от подобных эмбарго явлений и связанной с этим инфляцией.

4) Для России периода 1992-1994 годов было характерно балансирование на грани срыва в гиперинфляцию. В настоящее время после активного вмешательства государства в финансовое и экономическое регулирование стало возможно возвращение к умеренным темпам инфляции.

Вернёмся к классификации видов инфляции.

И ползучая, и галопирующая, и гиперинфляция представляет собой тип так называемой открытой инфляции.

2) В зависимости от характера развития различают инфляцию открытую и закрытую.

Открытая инфляция проявляется в условиях, когда цены не регулируются «сверху», а формируются под влиянием рыночных факторов. Регулятором цен служит соотношение спроса и предложения на основных рынках - рынке товаров, рынке денег, рынке рабочей силы. Открытую инфляцию характеризует постоянное повышение цен, при этом причины их роста могут быть различными.

К примеру, толчком к раскручиванию открытой инфляции может служить нерегулируемое повышение железнодорожных тарифов и других услуг естественных монополий, цен на исходные виды продукции. Известно, что именно цены на продукцию топливно-энергетического комплекса, на электроэнергию, на транспорт формируют общий уровень и динамику цен, в том числе и на продукцию обрабатывающей промышленности, строительной индустрии, сельского хозяйства. Если в силу каких-то причин растет сопутствующая ценовая составляющая, то это нередко приводит к общему инфляционному росту цен.

Открытая инфляция в отличие от скрытой, или подавленной, легче поддается «лечению», ибо обычно можно установить ее причины.

Скрытой (или подавленной) инфляция бывает, когда государство искусственно сдерживает рост цен, а также когда допускается снижение качества продукции без уменьшения цен на нее, искусственно завышаются цены на «новые» изделия.

Подавленная инфляция отличается тем, что она возникает в условиях жесткого регулирования цен и доходов. Подавленная инфляция проявляется не в росте цен, а в обострении товарного дефицита. Подобный процесс имел место в нашей стране в 1980-е гг. В тот период, помимо дефицита, инфляционный процесс характеризовался ухудшением качества продукции (при тех же ценах), скрытым повышением цен, неоправданными ассортиментными сдвигами (увеличением производства дорогих товаров и сокращением выпуска дешевых при сохранении прежних прейскурантных цен).

В России при отсутствии конкуренции и сохранении монополизма производителей проводившийся в 1990-е гг. курс реформ не поправил, а лишь обострил и усилил ценовые несоответствия и перекосы. Структура производства оказалась еще более деформированной. Относительный вес потребительских товаров, в совокупном национальном продукте упал, а доля топливно-сырьевого сектора выросла, хотя первоначально ставилась прямо противоположная задача.

Вместо одного дисбаланса (денег много -- товаров мало) возник другой (нехватка денег -- падение спроса -- снижение производства). Обострилась проблема неплатежей. Государство задерживало выплату заработной платы, не выполняло обязательств по оборонным заказам, поставкам топлива, сельскохозяйственной продукции.

Жесткое финансовое регулирование, проводимое по монетаристским схемам, привело к падению инвестиций, подрыву стимулов к росту производства.

3) С учетом ее распространения выделяют инфляцию:

локальную - в границах одной страны;

мировую - охватывает группу стран или регионы.

4) С точки зрения макроэкономического анализа инфляция бывает:

сбалансированная - т.е. рост цен умеренный и одновременный на большинство товаров и услуг;

несбалансированная -- различные темпы роста цен на различие товары;

непредвиденная - уровень инфляции, оказавшийся выше ожидаемого за определенный период;

нарастающая - переход из одного состояния в другое (по темпу роста цен).

5) С точки зрения критерия ожидаемости различают инфляцию:

ожидаемую - ее можно прогнозировать на какой-либо период, или она «планируется» правительством страны.

неожидаемую - характеризуется внезапным скачком цен, что негативно сказывается на денежном обращении и системе налогообложения.

В такой ситуации, если и экономике уже существовали инфляционные ожидания, население, опасаясь дальнейшего обесценения своих доходов, резко увеличивает расходы на приобретение товаров и услуг, что само по себе создает трудности в экономке, искажает реальную картину.

6) В зависимости от механизма международного воздействия инфляцию подразделяют на:

экспортируемую - переносится из одних стран в другие через механизм международных экономических отношений, воздействующих на денежное обращение, платежеспособный спрос и цены;

импортируемую - обусловливается воздействием факторов внешнеэкономической природы - избыточным притоком в страну иностранной валюты, повышением цен на импортные товары.

Под воздействием чрезмерного притока иностранной валюты может происходить разбухание денежной массы кредитных институтов, банков, возникать кредитная экспансия, ведущая обычно к инфляции. Существует несколько каналов импортируемой инфляции. Один связан с колебаниями валютных курсов. Если курс национальной валюты падает, это делает более выгодным экспорт, но ставит в невыгодное положение импортеров. Чтобы получить в соответствующих размерах «подорожавшую» иностранную валюту, требуемую для закупки очередных партий импортируемых товаров, импортеры поднимают внутренние цены. При сохранении прежнего уровня мировых цен для приобретения нужного количества долларов или марок теперь необходимо выручить (от продажи ранее закупленных по импорту товаров) большее количество национальной валюты. В итоге внутренние цены на импортируемые товары взлетают вверх.

Одномоментное падение курса рубля по отношению к доллару во время «черного вторника» (в октябре 1994 г.) повлекло за собой повышение цен на потребительские товары, а затем и другие виды товаров внутреннего российского рынка.

7)С учетом экономических факторов инфляция бывает индуцированной.

Она обусловлена воздействием факторов экономической природы, внешних факторов, не связанными с денежной массой в обращении. Низкий спрос не ведет к снижению цен, а, напротив, способствует низкому уровню производства и росту издержек, т.е. индуцирует инфляцию. Другим примером индуцированной инфляции является импортируемая инфляция.

8) С учетом социальных критериев инфляцию называют социальной,

т.е. рост цен обусловлен новыми требованиями к качеству продукции, охране окружающей среды.

9) С учетом механизма формирования цен инфляцию подразделяют на:

административную - в централизованной экономике порождаемая «административно» управляемыми ценами;

рыночную - связана со свободным ценообразованием.

10) Выделяют виды инфляции по индексам потребительских цен.

В макроэкономике широко используются индексы, и в частности индексы цен. Среди них наиболее распространенными являются:

· индекс стоимости жизни (индекс цен потребительских товаров);

· индекс оптовых цен (индекс цен товаров производственного назначения)

· дефлятор ВНП.

Все они выражают относительное изменение среднего уровня цен за определенный промежуток времени. Обычно цены базового года принимают за 100%, а цены других лет оценивают по отношению к этим 100%.

Рассмотрим эти и другие индексы.

Индекс стоимости жизни - статистический показатель, оценивающий динамику материального благосостояния населения под влиянием изменения цен. Он выражает отношение «потребительской корзины» материальных благ и услуг, принятой в базисном периоде, оцененной в текущих ценах, к «потребительской корзине» благ и услуг базисного периода, оцененной в ценах базисного периода, т.е.:

Этот индекс исчисляется государственными органами статистики ежемесячно на основе рыночной цены потребительской корзины, потребляемой типичным потребителем (или типичным представителем той или иной социальной группы).

Потребительская корзина для основных социально-демографических групп населения (трудоспособное население, пенсионеры, дети) в целом по Российской Федерации определяется не реже одного раза в пять лет.

На сегодняшний день действует потребительская корзина на основе Федерального закона «О потребительской корзине в целом по РФ» от 31 марта 2006 г. № 44-ФЗ.

Потребительскую корзину составляют продукты питания, одежда, обувь, расходы на медицинское обслуживание, образование, транспорт и т.д. В России в нее входят 70 основных продовольственных товаров, 20 непродовольственных товаров, набор платных услуг. В целях обеспечения доступа малообеспеченных граждан к культурным ценностям в минимальный набор услуг включены услуги культуры, а в потребительскую корзину пенсионеров - расходы на оплату транспортных услуг, рассчитанные исходя из реальных минимальных потребностей их передвижения.

В России индекс стоимости жизни используется в различных экономических расчетах, в управлении социально-экономическими процессами (принятии решений по индексации, изменений шкалы налогов и т.д.).

Методика расчета индекса стоимости жизни примерно такова. Периодически (обычно раз в неделю или раз в месяц) в определенных торговых точках производится измерение цен на определенные продукты. Полученные результаты сравниваются с предыдущими измерениями. Таким образом, фиксируются изменения цен на отдельные продукты. Затем изменения по каждому продукту взвешиваются на вес данного продукта в средней структуре потребления. В зависимости от того, какие товары и услуги берутся для исследования, в каких торговых точках, и какие веса этих товаров используются индекс может сильно меняться.

Наиболее распространенным индексом для расчета инфляции остается индекс потребительских цен (ИПЦ), предоставляемый Госкомстатом России. Этот индекс является по сути своей макроэкономическим и используется, как правило, для расчета макроэкономических показателей.

В отличие от индекса потребительских цен, где происходит строгая фиксация набора продукции базисного периода, построение индекса стоимости жизни связано с предпосылками изменения базисного набора товаров «потребительской корзины» в пределах множества эквивалентных наборов, т.е. возможностью потребителей варьировать приобретение товаров и услуг без ущерба для жизненного уровня.

Поэтому применение индекса стоимости жизни требует построения моделей потребительских предпочтений, не поддающихся прямому наблюдению. Индекс стоимости жизни по данной причине весьма условно отражает изменение уровня жизни населения. Официальная статистика большинства стран по этой причине использует показатель индекса потребительских цен как показатель, более точно отражающий изменение уровня жизни населения.

С помощью индекса стоимости жизни изменяются цены фиксированной «рыночной корзины» потребительских товаров. В США такой индекс жизни рассчитывается ежемесячно Бюро статистики труда. В потребительской корзине учитывается 400 видов товаров и услуг, приобретаемых средней городской семьей за определенный промежуток времени (месяц, год).

Если раньше за базовый период в Соединенных Штатах принимался 1967 г., то сейчас - 1982 г. Это связано с тем, что с развитием общества изменяются человеческие потребности и, следовательно, меняется содержимое «потребительской корзины».

В 1996 г. индекс стоимости жизни в США составил 129%. Это означает, что за тот же набор товаров и услуг потребители сейчас платят в 1,29 раза больше, чем в 1982 г., т.е. цены за 14 лет выросли на 29%.

Первые два места по уровню индекса стоимости жизни занимают японские Токио и Осака с индексом 134,7 и 121,8 соответственно.

Москва заняла четвертую позицию, уступив третье место Лондону. Индекс Москвы сейчас составляет 119,0. За 100 баллов принят уровень Нью-Йорка.

Индекс стоимости жизни используется при расчете минимальной заработной платы, от него зависит уровень заработной платы. В развитых странах раз в полгода происходит корректировка заработной платы: на 1% роста инфляции рост заработной платы составляет 0,5%.

Индекс розничных цен принято рассматривать в качестве показателя стоимости жизни. Этот индекс показывает, как меняются цены на набор потребительских товаров в расчете на среднюю семью. Выбор и расчет соответствующих показателей (индексов) при этом несколько усложнится. В этом случае нужно:

· определить, каков будет состав набора;

· определить наиболее приемлемый метод подсчета ценовых индексов: от избранного метода зависят показатели динамики цен.

Веса потребительских товаров определяются на основе обследований семейных бюджетов (расходов семей), в соответствии со структурой потребления.

При исчислении индекса оптовых цен (индекса цен товаров производственного назначения) рассматривается изменение цен определенного количества промежуточных товаров, используемых в производстве. Изменение оптовых цен отражает динамику цен на сырье, полуфабрикаты, материалы, конечные виды продукции на оптовом рынке.

Два названных индекса тесно взаимосвязаны, так как рост промышленных товаров и услуг в конечном итоге ведет к росту розничных цен.

Дефлятор ВНП - индекс цен, используемый для того, чтобы определять динамику валового национального продукта (ВНП), которая складывается в результате движения цен и изменения физического объема производства. Дефлятор призван устранить ценовые колебания при измерении динамики ВНП для выявления реального объема ВНП и соответствующей корректировки экономической политики.

Корзина дефлятора ВНП включает в себя все конечные товары и услуги, произведенные в обществе, т.е. он более полно отражает изменение цен в обществе, охватывает не только отдельные группы товаров и услуг:

где: номинальный ВНП - расходы в нынешнем году по текущим ценам;

реальный ВНП - расходы в нынешнем году по ценам базового года. Реальный ВНП показывает, насколько возрос валовой национальный продукт исключительно за счет роста цен.

С 1996 г. в России вводится ежеквартальное исчисление дефлятора ВВП. Косвенными показателями инфляции могут служить:

рост номинальной ставки процента;

прирост денежной массы в процентах (высокий темп прироста денежной массы стимулирует рост инфляции).

Темпы прироста денежной массы и динамика спроса на деньги, наличие и размеры золотых и валютных резервов, соотношение валютных резервов и денежной базы служит индикаторами раннего предупреждения, характеризующими степень устойчивости и ожидаемую динамику цен.

Причины (факторы) инфляции. Современная инфляция как многофакторный процесс

Традиционно указывают внутренние и внешние причины (факторы) инфляции. Факторы могут носить как денежный, так и неденежный характер.

К внутренним факторам денежного характера относят следующие.

1) Расстройство государственных финансов, которое выражается в дефиците государственного бюджета. В этом случае ЦБ может замещать дефицит денег эмиссией банкнот, а коммерческие банки - расширением кредита, т.е. депозитно-чековой эмиссией, или созданием денег в безналичной форме; в результате увеличения количества денег как в наличной, так и в безналичной форме происходит их обесценение.

2) Политику доходов, заключающуюся в чрезмерном по сравнению с товарной массой росте денежных доходов населения. Однако данная связь не однозначна: повышение денежного спроса со стороны населения может подтолкнуть предложение товаров, расширение производства, а сокращение денежной массы, отсутствие должного спроса на товары создают застой в производстве товаров, не находящих должного спроса в силу отсутствия денег у населения. Инфляция может развиваться и при стабильной массе денег в обращении при сокращении обращения объема товаров и услуг, что обусловлено ускорением оборота денег. По экономическому эффекту ускорение оборота денег при прочих неизменных условиях равнозначно выпуску дополнительной массы денег в обращение.

К внутренним факторам неденежного характера относят:

1) монополизм в экономике - складывающееся при этом положение часто осложняется одновременным сокращением производства, в большей степени свойственным той же монополистической практике хозяйствования, не испытывающего ощутимого давления конкурентов;

2) высокий удельный вес военной экономики;

3) скрытую излишнюю занятость, что ведет к появлению доходов, не соответствующих росту товарной массы;

4) структурные диспропорции в производстве;

5) затратный механизм хозяйствования;

6) государственную экономическую политику, в том числе налоговую, политику цен, внешнеэкономическую политику.

При инфляции капитал перемещается из сферы производства в сферу обращения, так как там скорость обращения намного выше, что получает получать огромные прибыли, но одновременно усиливает инфляционные тенденции. Механизм инфляции самовоспроизводится, на его основе нарастает дефицит сбережений, сокращаются кредиты, инвестиции в производство и предложение товаров.

Существуют еще и внешние факторы:

1) рост цен на мировом рынке: удорожание товаров, ввозимых и вывозимых;

2) мировые структурные кризисы (сырьевой, энергетический, валютный);

3) увеличение внешней задолженности (из-за платежей по большим кредитам развитым странам мира).

Однако существует вполне обоснованная критика в отношении перечня причин, вызывающих инфляцию. Все, что мы перечислили, при более детальном анализе можно отнести не к причинам, а следствиями инфляции. Основную же причину многие видят в ростовщическом проценте.

Предприятия вынуждены брать кредиты и закладывать в цену не только сумму кредита, но и процент. Если ставка процента по кредитам увеличивается, предприятия не откажутся от него, им нужны средства, но затраты они в любом случае будут восполнять за счет покупателей. На первых лекциях мы рассматривали упрощённый вариант развития событий. Начальное условие - в стране нет денег. Деньги в определённом количестве напечатал ЦБ и раздал их под 10% годовых. То есть через год заемщики должны вернуть ему сумму долга плюс 10%. Но где заёмщики возьмут дополнительные деньги, ведь эмиссия была ограничена? А эти деньги снова напечатает ЦБ и выдаст под процент, порождая бесконечный долг. Увеличение же денежной массы обесценивает валюту и инфляцию.

В итоге рост цен на товары, увеличивающиеся долги государства, рост зарплат и т.д. - это всё не причины инфляции, а попытки угнаться за инфляцией. Например, рост зарплат вызывается также неуёмными аппетитами высшего менеджмента компаний и собственников.

Впрочем, полностью отвергать факторы инфляции, которые приводятся в различных источниках, не следует, но необходимо критически воспринимать эту информацию.

Инфляция спроса и ее причины. Инфляция издержек и факторы, ее определяющие. Особенности инфляции в России

В экономической практике принято различать две основные причины повсеместного роста цен и два вида инфляции (таблица 5.1).

инфляцию спроса (в силу роста денежной массы М и неоправданного расширения денежного спроса);

инфляцию издержек (в ее основе лежит рост производственных издержек - затрат на сырье, заработную плату, комплектующие, что и провоцирует взлет цен).

Таблица 5.1 Основные причины и виды инфляции

Когда возникает избыток денег по отношению к количеству предложенных товаров и экономика реагирует повышением цен - налицо инфляция спроса. Суть инфляции спроса иногда объясняют одной фразой: «Слишком большое количество денег охотятся за слишком малым количеством товаров».

Инфляция спроса - это появление дополнительной, избыточной по сравнению с имевшейся ранее, платежеспособности, превышение спроса над предложением. При полной занятости и полной загруженности мощностей производство не в состоянии отреагировать на избыток денежных средств в обращении увеличением реального объема выпускаемой продукции.

Ситуация превышения совокупного спроса над совокупным предложением возможна в следующих случаях:

резко возрастает совокупный спрос, а совокупное предложение не меняется;

совокупное предложение снижается при постоянном совокупном спросе;

расширение совокупного спроса превышает рост совокупного предложения.

Инфляции спроса способствует (иначе - условия инфляции спроса):

рост спроса со стороны населения, факторами которого выступают рост заработной платы и рост занятости;

избыточное кредитование;

увеличение инвестиций и рост спроса на капитальные товары во время экономического подъема;

рост государственных расходов (рост военных и социальных заказов), или дефицит государственного бюджета;

внешнеэкономические причины (вливание иностранной валюты).

Стадии инфляции спроса.

1) Если совокупный спрос начал расти, это приведет к росту производства, снижению безработицы, уровень цен будет очень медленно повышаться (это объясняется тем, что существует огромное количество незадействованных трудовых и материальных ресурсов: ведь вчерашние безработные не будут сразу требовать повышения заработной платы).

2) По мере роста спроса экономика вступает во вторую фазу - растет производство, растут цены. По мере расширения производства запасы исчерпываются, все труднее и труднее находить необходимые экономические ресурсы. Ведь привлечение квалифицированной рабочей силы требует более высокой оплаты, что приведет к росту издержек и соответственно цен.

3) Третья фаза характеризуется полной занятостью, достигнут максимальный валовой продукт, т.е. экономика не может отвечать на рост спроса увеличением объема. Единственное, что может вызвать увеличивающийся совокупный спрос - это рост цен.

На это можно возразить, что это положение соответствует системе, в которой функционирует наша страна - «жить по возможностям» (об этом мы говорили ранее). То есть нам предлагается не приводить в соответствие нашим потребностям денежную массу, открывать новые предприятия, автоматизировать производство, высвобождая тем самым рабочую силу для новых производств. Нам на научной основе предлагают повышение цен. Более того, ни одна страна в мире достаточно долго не имеет ни полной занятости, ни свободного рынка, ни стабильных цен. Цены растут постоянно, даже в период спада (при недогрузке мощностей на 30%). Рост цен объясняется собственниками чем угодно.

Когда цены растут в результате роста издержек производства в условиях недоиспользования производственных мощностей, то мы имеем дело с инфляцией предложения (издержек).

Инфляция предложения (издержек) проявляется в росте цен на ресурсы, факторы производства.

Инфляция предложения означает рост цен, спровоцированный увеличением издержек производства в условиях недоиспользования производственных ресурсов. Ее иногда так и называют инфляцией издержек производства.

Теория инфляции, обусловленной ростом издержек, объясняет рост цен такими факторами, которые приводят к увеличению издержек на единицу продукции (рис. 5.1). Повышение издержек на единицу продукции сокращает прибыль и объем продукции, которое предприятия готовы предложить при существующем уровне цен. В результате уменьшается предложение товаров и услуг, и увеличиваются цены. В последнее время этот тип инфляции часто встречается в мировой практике.

Размещено на http://www.allbest.ru/

Причины инфляции издержек:

· сокращение производства и темпов роста производительности труда (обычно вызывается экономическим кризисом и ухудшением общих условий воспроизводства товаров. Такая ситуация наблюдалась в Росси в постперестроечный период);

· удорожание сырья, полуфабрикатов и высокие косвенные налоги, а следовательно - увеличение издержек на единицу продукции. Существует два наиболее важных источника роста издержек - это удорожание энергии и сырья, а также неоправданное повышение заработной платы. В России в 1992- 1996 гг. многократное повышение цен на нефть, газ, уголь явилось первоначальной причиной высоких темпов инфляции.

· социальный фактор, когда цены изменяются под влиянием инфляционных ожиданий, повышением уровня образованности, результатов выборов в органы власти и политических заявлений государственных деятелей и др.;

· монополистическое ценообразование, когда для основной массы продукции поддерживаются завышенные монопольные цены, а остальные производители также ориентируются на эти цены (энергокризис в 70-х годах; Россия, 1990-е);

· внешнеэкономический фактор - удорожание импортных товаров, в т.ч. мировых цен на сырьё и энергоносители, и обесценивание (девальвация) национальной валюты.

Основными источниками инфляции предложения являются рост заработной платы и цен за счет удорожания сырья и энергоносителей.

Инфляция издержек сопровождается сокращением реального объема производства и занятости, повышением уровня безработицы.

В отличие от инфляции спроса инфляция издержек, по мнению некоторых экономистов, обладает определенными предпосылками к самопогашению. Повышение цен в результате роста издержек ведет к сокращению производства, а это неизбежно сопровождается обострением конкуренции, толкает к поиску средств, направленных на рационализацию производства, снижение издержек.

Как правило, инфляция спроса и предложения в «чистом виде» не встречается. Инфляция, сочетающая элементы инфляции спроса и инфляции издержек называется структурной инфляцией. В ее основе лежат процессы, связанные с изменением структуры спроса. Разновидностью структурной инфляции является разрыв двух секторов - финансового и реального, образовавшийся в российской экономике. Деньги уплывают в финансово-спекулятивный сектор, а реальный сектор испытывает острую нехватку денежной массы. Сам этот разрыв усиливает инфляцию.

Стагфляция - ситуация, когда возрастание общего уровня цен происходит с одновременным сокращением производства, т.е. цена и объем выпуска изменяются в разных направлениях. Экономисты по-разному объясняют причины стагфляции.

Одна точка зрения: стагфляцию вызывает существование структурных несовершенств. В экономике с хорошо отлаженным рыночным механизмом рост цен на одни товары ведет к снижению цен на другие товары, т.е. должно соблюдаться рыночное равновесие, а при отсутствии должного уровня конкуренции наблюдается «жесткость» цен в направлении их понижения.

Другая точка зрения: стагфляцию вызывают монополии и их власть над рынком. Ведь кривая спроса фирмы-монополиста совпадает с кривой спроса на товар, следовательно, количество продукции, которое может быть продано, растет по мере того, как снижается цена и часто монополисту выгоднее производить меньше и продавать дороже.

Существует также мнение, что причиной стагфляции могут быть инфляционные ожидания, когда владельцы факторов производства начинают завышать стоимость своих услуг, ожидая падения своих доходов от инфляции.

Особенности инфляции в России

В России имеют место и инфляция спроса, и инфляции предложения. Одна группа экономистов считает, что преобладает инфляция издержек, импульс которой задает рост цен на энергоносители и сырьевые ресурсы. Другая группа полагает, что в России инфляция вызвана излишним количеством денег и чрезмерными бюджетными расходами. По мнению профессора В. Щербакова, одного из лидеров Российского союза промышленников, российская инфляция порождена падением производства, а падение производства вызвано низким платежеспособным спросом населения и неплатежами предприятий. По поводу причин возникновения инфляции среди российских экономистов тоже существуют разногласия: многие считают основной причиной понижающийся курс рубля, но есть мнение, что все дело в излишнем количестве денег в обращении.

Важным фактором зарождения инфляционных процессов в стране выступала планово-распределительная система хозяйствования. Она способствовала затратному механизму хозяйствования, нарушению материальной и денежной сбалансированности в народном хозяйстве, что вызывалось диспропорциями во всех сферах экономики (диктат министерств и ведомств).

Стремление выполнения плана приводило к снижению эффективности общественного производства, расточительному использованию трудовых, материальных и финансовых ресурсов, разбалансированности материальных и стоимостных пропорций. Широко распространились многопрофильные, неспециализированные производства, продукция которых не отличалась высоким качеством, но требовала огромных затрат. Материально-финансовая несбалансированность приводила к тому, что в стране был создан огромный парк бездействующих мощностей, производимые и закупаемые за рубежом станки и оборудование не могли использоваться из-за несоблюдения сроков строительства, в результате отсутствия материалов, механизмов. В стране создавался избыточный платежеспособный спрос как у населения, так и у предприятий. Важным фактором инфляции выступала государственная система ценообразования. Большую роль в разбалансированности хозяйства сыграло проведение либерализации хозяйственных отношений во всех сферах экономики, включая банковскую и финансовую сферы, без создания надлежащих правовых основ и без учета большой внутренней и внешней задолженности государства.

Однако в условиях перехода к рыночным отношениям инфляционные процессы значительно усилились, и тому было много причин.

В результате полного «освобождения» цен вместо рыночного равновесия в стране начался глубокий кризис, приведший к гиперинфляции, а затем и к стагфляции.

Нарастанию хозяйственного и финансового кризисов, усугубивших инфляцию, способствовали национальная и социальная политическая нестабильность, а также политические процессы, связанные с распадом СССР. Дезинтеграция экономики стимулировала нарастание инфляции в результате резкого спада производства и введения национальных валют.

Либерализация цен не только ликвидировала избыток денежной массы в обращении, но и создала огромный дефицит платежных средств, что деформировало финансовые потоки в народное хозяйство, нарушило формирование доходов населения, обесценило основной и оборотный капитал в промышленности, приведший к депрессии в ведущих отраслях производства, резко сокративших поступления финансовых ресурсов в бюджет России

Огромной проблемой для экономики России при регулировании инфляционных процессов становятся внешние займы. Не решив ни одной экономической, социальной и политической проблемы с помощью иностранных кредитов, их активно использовали для покрытия бюджетного дефицита, который из года в год нарастал и требовал еще больших заимствований.

Важнейшим фактором нарастания инфляции в России в этот период явились дальнейшая либерализация валютного законодательства, внешней торговли, устранение валютных ограничений по текущим операциям, введение внутренней конвертируемости рубля в условиях огромной внешней задолженности государства. Мощные спекуляции на валютном рынке вызвали быстрое паление курса рубля и вздорожание всех импортируемых товаров, что усилило внутреннюю инфляцию издержек за счет импортируемой инфляции.

Стремление проводить жесткую денежно-кредитную политику, чтобы сбить инфляцию, превратилась в один из факторов, стимулирующих инфляционный рост цен, поскольку за определенными пределами снижения денежной массы начинаются последствия, которые неминуемо провоцируют нарастание инфляции.

В России выделяют проблемные рынки, где проблемы инфляции особенно влияют на жизнь населения:

Ч жилищно-коммунальные услуги;

Ч услуги естественных монополий для населения;

Ч рынки нефтепродуктов;

Ч рынки плодоовощной продукции;

Ч рынок мяса и некоторые другие.

Методы регулирования инфляции. Антиинфляционные методы денежно-кредитной политики. Денежные реформы: понятие, виды

Антиинфляционная политика - это комплекс государственных мер по ограничению инфляции путём регулирования денежно-кредитной и других сфер экономики. Её целью также является ослабление социально-экономических последствий инфляции.

Антиинфляционная политика может быть рассчитана на долгосрочную перспективу (стратегическая) или на получение быстрых результатов (тактическая).

Антиинфляционная стратегия ориентируется на устранение причин инфляции. При этом разрабатываются долговременные программы регулирования прироста денежной массы, снижения бюджетного дефицита и др. Антиинфляционная тактика направлена не на устранение причин, а на использование краткосрочных способов влияния на рост цен и увеличение денежной массы.

...

Подобные документы

Понятие, формы проявления инфляции и ее виды. Причины инфляции спроса и инфляции издержек. Особенности инфляционного процесса в РФ и антиинфляционные методы государственной денежно-кредитной политики. Обзор точек зрения на сущность современной инфляции.

реферат , добавлен 30.12.2011

Формы проявления и виды инфляции. Интенсивность инфляционных процессов. Механизмы открытой инфляции. Показатели измерения уровня инфляции. Инфляция спроса и издержек. Прогноз роста инфляции в России. Основных направлений антиинфляционной политики.

реферат , добавлен 23.09.2013

Причины возникновения и факторы развития инфляции. Методы оценки уровня и динамики инфляции, ее социально-экономические последствия для государства. Антиинфляционные государственные меры, меры по денежно-кредитному регулированию и бюджетная политика.

курсовая работа , добавлен 03.08.2014

Понятие, сущность, причины и социально-экономические последствия инфляции. Приоритеты, результативность и направления совершенствования антиинфляционной политики Республики Беларусь. Влияние инфляции на денежно-кредитную и бюджетную политику страны.

курсовая работа , добавлен 09.12.2014

Понятие инфляции и антиинфляционной политики. Причины, основные виды и последствия инфляции. Современное состояние уровня инфляции в России. Анализ использования инструментов денежно-кредитной политики Банком России для стабилизации уровня инфляции.

курсовая работа , добавлен 22.02.2012

Определение, сущность, формы проявления, причины и социально-экономические последствия инфляции. Характерные особенности инфляции спроса и инфляции издержек. Анализ антиинфляционной политики России, а также общие рекомендации по ее совершенствованию.

реферат , добавлен 08.12.2010

Понятие инфляции. Сущность инфляции в различных экономических школах. Механизм воздействия на экономику инфляционных ожиданий. Причины инфляции. Виды инфляции. Последствия инфляции. Влияние инфляции на различные экономические процессы.

курсовая работа , добавлен 14.02.2007

Процесс обесценивания денег в результате переполнения каналов товарного обращения денежной массой. Адаптивные инфляционные ожидания и инфляция издержек. Признаки проявления подавленной инфляции. Последствия денежно-кредитной экспансии. Причины инфляции.

реферат , добавлен 26.06.2011

Инфляция как экономическое явление. Особенности современной инфляции. Виды, формы и основные причины проявления инфляции, ее социально-экономические последствия. Основные антиинфляционные меры государства, проблемы снижения темпа российской инфляции.

курсовая работа , добавлен 11.09.2011

Понятие и сущность инфляции, ее причины, виды по форме проявления. Монетарные и немонетарные концепции. Инфляция спроса и предложения. Основные социально-экономические последствия инфляции. Анализ антиинфляционной политики в переходной экономике России.

Почему же возникает инфляция? Почему она так прочно внедрилась в современную экономику?

Нужно сказать, что инфляция свойственна любым моделям экономического развития, где нет баланса доходов и расходов государства, проводится неправильная экономическая политика, нет равновесия на рынке. То есть это все современные рыночные системы. Само понятие «экономическое равновесие» в реальности практически не существует, это мимолетное, быстропроходящее состояние экономики. Дисбаланс предложения и спроса дает широкое поле действий для инфляции.

Иногда инфляционные процессы возникают или специально стимулируются государством, когда использованы все прочие формы перераспределения общественного продукта и национального дохода.

Инфляция-это не только денежная категория, ее нельзя определить только как нарушение закона денежного обращения. Глубинные причины инфляции находятся и в сфере производства, и в сфере обращения. Инфляция очень часто обусловливается экономическими и политическими отношениями в стране.

Выделяют два основных типа факторов, которые влияют на инфляцию: внутренние - это денежные (монетарные) и неденежные; и внешние - ухудшение конъюнктуры международных рынков, структурные диспропорции в мировой экономике, транснациональные переливы капитала, внешняя задолженность страны и.т.д. Рассмотрим каждый из факторов подробно.

Денежные (монетарные) факторы - это те, которые в результате своем приводят к кризису государственных финансов, дефициту бюджета, рост государственного долга.

Они действуют со стороны спроса и денежного обращения, относительно независимы от воспроизводственного процесса.

К денежным факторам инфляции следует онести:

1 темпы прироста денежной массы . Выпуск денег играет важную роль в развитии инфляционных процессов. Рост денежной массы в обращение вызывает увеличению совокупного спроса, что в свою очередь приводит к увеличению цены. Сам рост денежной массы может быть вызван разными причинами: покрытие дефицита бюджета с помощью чрезмерной эмиссией денег, резким расширением кредита.

2 рост скорости обращения денег, превышающий рост производства также может привести к инфляции. Скорость обращения денег - это быстрота их оборота, при каких либо сделках, в которых они участвуют. Если масса денег в обороте стабильна, а производство товаров и услуг сокращается, то увеличивается скорость оборота денег. Таким образом, если производство товаров отстает от скорости обращения денег, увеличение показателей скорости приведет к росту цен и затем инфляции. Скорость оборота денег может повыситься в результате нововведений в банковском деле.

3 дефицит государственного бюджета , покрытие которого осуществляется длительное время чрезмерным выпуском денег. В этом случае выпуск денег в обращение не увязывается с реальными потребностями экономического оборота и создает дополнительный спрос, когда производство товаров остается постоянным, неудолетворяя этот дополнительный спрос. Виновник инфляции в таком случае это кредитно-банковская система, осуществляющая неэффективной контроль над денежными агрегатами.

4 нестабильность обменного курса национальной валюты, так называемая импортируемая инфляция, проявляется в том, что если сбережения населения находятся в валюте других стран, а сама эта валюта имеет тенденцию к сильным колебаниям (повышениям - понижениям), то получается, что население держит часть иностранной инфляции. Также меры, предпринимаемые органами валютного регулирования для стабилизации обменного курса, могут вызвать значительное увеличение массы национальных денег во внутреннем обороте и привести к инфляционному росту цен.

5 чрезмерные инвестиции , приводят к возникновению на внутреннем рынке дополнительного неудовлетворенного спроса. Кроме того, неравномерность и неправильность инвестиций по отраслям и предприятиям может привести к усилению экономических диспропорций, увеличить и без того возникший дисбаланс спроса и предложения.

Как правило, денежные факторы дают первичный толчок развитию инфляционного процесса и активно влияют на его протекание. Однако инфляция, при которой рост цен обусловлен исключительно процессами, происходящими в денежной сфере (в частности, чрезмерной эмиссией необеспеченных денег), -- достаточно редкое явление.

Неденежные факторы - это те, которые коренятся в сфере производства. Они проявляются обычно в нарушение развития хозяйства. Неправильная денежно-кредитная политика приводит к диспропорциям в производстве, иногда к монополизации экономики.

К неденежным факторам относятся:

1 Нерациональная структура экономики . В наибольшей степени это характерно для развивающихся стран, имеющих отсталую, неэффективную структуру национального хозяйства. Постоянное нарушение равновесия между спросом и предложением, дефицит государственного бюджета, неразвитость финансовых рынков - все это не позволяют правильно управлять финансовыми ресурсами страны. Что приводит к дисбалансу экономической системы, а затем уже к инфляции. 2 монополизация экономики . В условиях монополизации, когда какой либо предприниматель занимает доминирующие положение на рынке, устанавливая свои цены, очень сильно ограничивается ценовая конкуренция. Производители ищут другие выходы, чтобы привлечь покупателей и тогда возникает борьба не за ценовое превосходство, а за качество товара и всего того, что может привлечь покупателя. Обычно это достигается за счет рекламы, новой упаковки. Это, так называемая, неценовая конкуренция способствует росту издержек производства что приводит к повышению цен(инфляции). Деятельность монополий приводит к неэффективному распределению ресурсов, неравномерному распределению цены на группы товаров и в итоге к дисбалансу общественного хозяйства. 3 милитаризация экономики . Расширение военно-промышленного комплекса приводит к непроизводительному использованию национального дохода, большая часть которого идет не на нужды населения а для поддержания ВПК, увеличение военных расходов вызывает, как правило, рост дефицита государственного бюджета; 4 рост издержек производства . Он может возникнуть в результате роста зарплаты, прибыли или налогов сверх роста производительности труда. Увеличение производственных затрат может привести к развитию инфляции. Это происходит, когда начинает действовать механизм "цена--зарплата". Суть его такова: рост цен, особенно на товары и услуги первой необходимости, приводит к усилению требований повышения заработной платы со стороны трудящихся; в результате роста заработной платы увеличиваются общие издержки производства; а чтобы не снижались доходы, предприниматели повышают цены. Получается что рост доходов осуществляется за счет увеличения цен. И все снова по кругу.5 мировые структурные кризисы (например, сырьевой, энергетический), стихийные бедствия и аварии, влекут за собой дополнительные расходы, увеличивают издержки, что в свою очередь усиливает инфляцию

Итак, на основе факторов, влияющих на инфляцию можно сделать вывод о том, что инфляция это не только денежное явление, можно сказать, что и не совсем экономическое.

История инфляции говорит о том, что большую роль на нее оказывает человеческий фактор. То, что инфляция возникает как последствие общественных потрясений, катаклизмов (войн, революций) вполне понятно. Но, тщательно проследив можно замететь, что резкое повышение цен начинается еще и до начала бедствий. Цены растут, когда люди только начинают чувствовать беду, наступающий кризис. По-моему, это объясняет только психологический фактор.

История знает массу примеров.

Вот совсем недавно, население кинулось покупать гречку, хотя запасов крупы в стране было достаточно, благодаря и спекулятивным действиям продавцов для получения прибыли, в разы повысились цены - что и вызвало стремительно развивающуюся инфляцию, хотя ее объективной предпосылки не было.

По-моему, психологический фактор даже сильнее многих объективных.

Лучший способ создать инфляцию - пустить слухи. Особенно в России. По уровню развития мы отстаем от западных стран, у нас наиболее нестабильная система, непродуманное производство-почва для инфляции уже готова. Прибавить к этому еще и человеческий фактор.

Вот чем можно объяснить разницу в показателях инфляции России и западных стран.

Инфляция во многом зависит от общественной психологии, настроений общества. В экономике даже есть определенный термин, говорящий о том, что инфляция может сама себя поддерживать, - «инфляционные ожидания».

Суть этого термина заключается вот в чем: население привыкает к постоянному росту цен. Это является причиной того, что население запасается товарами впрок, сами работники требуют повышение заработной платы, производители же опасаются роста цен со стороны поставщиков, и закладывают в текущую цену прогнозируемое повышение на сырье и другие расходы, предприниматели закладывают в цены в планы сделок, будущие цены.

Инфляционные ожидания затрудняют борьбу с инфляцией даже если факторы, приведшие к ее развитию, больше не действуют. Они могут еще долго определять поведение экономических агентов, влиять на условия проводимых сделок. Получается, что цены на товары и услуги, заработная плата, процентные ставки фактически привязываются к ожидаемому росту цен.

Мировая интеграция экономик, рост взаимосвязи и зависимости национальных и международных рынков, экономической политики государств - все это оказывает большое влияние на внутренние и внешние цены страны. Углубляющееся международное разделение труда, создание многонациональных корпораций и другие формы интернационализации хозяйственных связей ведут к усилению интеграции экономик отдельных стран и превращают инфляцию в глобальное, международное явление. В связи с эти внешние факторы инфляции играют все возрастающую роль. Это структурные диспропорции в мировой экономике, транснациональные переливы капитала, внешние задолжности стран и т.д.

Это основные причины, вызывающие инфляцию. Для разных экономических систем они различны. Какие причины инфляции проявятся в той или другой стране зависит от определенных экономических условий. После войны инфляция во многих странах порождается дефицитом товаров. В СССР инфляция проявлялась в результате сильной милитаризации экономики.

В зависимости от причин возникновения стремительного роста цен и обесценивания денег, выделяют различные виды инфляций.

Все мы, потребители, научены горьким опытом. Мы настороженно следим за новостями и страшимся перемен.

Мы с подозрительностью выбираем, куда вложить наши сбережения. Мы болезненно реагируем даже на незначительное повышение цен.

И каждую минуту готовы ринуться в банк — чтобы вырвать свои кровные, а в магазин — чтобы смести все подряд с полок в ожидании очередного витка инфляции.

Инфляционные ожидания — это наши предположения насчет будущего роста инфляции, побуждающие нас менять свое поведение и еще более усиливать инфляцию.

Прогнозирует уровень инфляции и государство, причем в отличие от рядовых обывателей, оно способно не только точнее предсказать его, но регулировать, используя инструменты кредитно-денежной политики, в том числе — управляя нашими инфляционными ожиданиями.

Инфляционные ожидания

Инфляционные ожидания (Inflationary expectations) – это предположение населения и предпринимателей о том, что инфляция возрастет в будущем на основании пролонгации уже существующей тенденции, приводящее к росту заработной платы и росту издержек, движению кривой совокупного предложения вверх за пределы естественного уровня национального продукта, что говорит о дальнейшем росте инфляции.

Вся деятельность экономических агентов на рынках товаров и услуг, рынках факторов производства, а также финансовом рынке осуществляется инфляционными ожиданиями, когда участник рынка при совершении сделок исходит из предположений о возможном уровне инфляции в будущем.

Если инфляционные ожидания на достаточно высоком уровне, то участники рынка будут стремиться к размещению своих денежных средств в:

товарные запасы,
недвижимость,
стабильную конвертируемую валюту,
в другие ценности, стоимость которых не зависит от уровня инфляции в стране.

Если инфляционные ожидания на довольно низком уровне, то участники рынка будут стремиться вкладывать свои денежные средства в:

производство,
различные инвестиционные проекты,
финансовые операции и т.д.

Источник: "economicportal.ru"

Роль ожиданий в инфляционном механизме

Инфляционный процесс отличается от прочих процессов в экономике не только скоротечностью, но и огромной ролью ожиданий субъектов экономики по поводу будущей инфляции. Инфляционные ожидания – ожидания субъектов экономики по поводу развития инфляционных процессов в будущем.

Инфляционные ожидания состоят из ожидаемого экономическими субъектами темпа роста уровня цен на конечную продукцию, темпа роста цен на факторы производства, ресурсы и т.д. Как правило, инфляционные ожидания различаются у разных групп экономических субъектов. Производители имеют более полную информацию об изменениях цен, и поэтому их прогнозы инфляции более точны, чем у потребителей.

Государство имеет еще более точные прогнозы, чем производители, а главное способно влиять на инфляцию, поэтому оно может еще точнее предсказать будущую инфляцию. Заметим, что многие производители и потребители не строят собственных прогнозов по инфляции, поскольку не имеют для этого необходимых данных, а используют прогнозы, предлагаемые государством.

Но это еще не все. Инфляционные ожидания экономических субъектов определяют цены на товарных рынках и рынках факторов производства. Инфляционные ожидания потребителей воздействуют на рынки факторов производства, и в первую очередь на рынок труда.

Ожидая инфляционный рост цен в экономике, наемные рабочие заранее начинают требовать себе повышение зарплаты, а не по факту роста цен, как это произошло бы при отсутствии инфляционных ожиданий. А рост заработной платы приводит к росту издержек производства, который даже в конкурентной экономике ведет к росту цен на конечный продукт.

Оказывается, что когда все экономические субъекты ожидают более высокую инфляцию, чем наблюдаемая на практике, тогда в экономике начинается спад, поскольку в экономике оказывается недостаточно денег для обращения, а предприниматели сталкиваются со слишком высокими ценами на факторы производства.

Если же инфляционные ожидания меньше, чем инфляция, наблюдается противоположная картина.

Источник: "econteor.ru"

Инфляционные ожидания — это фактор дестабилизации макроэкономики

Инфляционные ожидания - негативный социально-психологический фактор рыночного поведения основных субъектов макроэкономики. Инфляционными ожиданиями называются опасения потребителей и производителей возможности ускорения роста темпов инфляции в ближайший период.

Эти инфляционные ожидания превращаются в побудительные мотивы изменения поведения. Независимо от степени реальности, инфляционные ожидания всегда выступают дестабилизирующим макроэкономику фактором.

Люди, сталкиваясь с повышением цен на товары и услуги в течение длительного периода времени и теряя надежду на их снижение, начинают приобретать товары сверх своих текущих потребностей. Одновременно они требуют повышения номинальной заработной платы и тем самым подталкивают текущий потребительский спрос к расширению.

Производители устанавливают все более высокие цены на свою продукцию, ожидая, что в скором времени сырье, материалы и комплектующие изделия еще больше подорожают. Начинается бегство от денег.

Очевидно, что расширение текущего спроса стимулирует дальнейший рост цен. Одновременно сокращаются сбережения и уменьшаются кредитные ресурсы, что сдерживает рост производственных инвестиций и, следовательно, предложение товаров и услуг. Экономическая ситуация в этом случае характеризуется медленным увеличением совокупного предложения и быстрым ростом совокупного спроса. Результат - общее повышение цен.

Альтернативные концепции инфляции

Помимо основных, существуют также альтернативные концепции инфляции. По причинам происхождения различают два типа инфляции:

экономическая и финансовая политика государства,
увеличение налогов,
рост стоимости сырья, энергоресурсов и заработной платы.

Возникает порочный круг: рост цен вызывает требования повышения доходов населения, что, в свою очередь, приводит к новому скачку цен, так как растут издержки предпринимателей на заработную плату.

Смещение кривой совокупного предложения влево от АS1 к АS2, в результате действия указанных причин, отражает увеличение издержек на единицу продукции, при возрастании цен (Р1 - Р2) сокращается реальный объем производства (Q2 - Q1), или реальный ВНП.

Инфляция предложения

Сочетание инфляции спроса и инфляции предложения создает инфляционную спираль, которая приводит к неуправляемой инфляции.

В реальном мире ситуация гораздо сложнее, чем предлагаемое простое разделение инфляции на два типа – инфляцию, вызванную увеличением спроса, и инфляцию, обусловленную ростом издержек.

На практике их различить трудно. Например, предположим, что военные расходы резко возросли и, следовательно, увеличились стимулы для повышения спроса, действующего на рынках товаров и ресурсов, некоторые фирмы обнаруживают, что их расходы на зарплату, материальные ресурсы и топливо растут.

В своих интересах они вынуждены поднять цены, поскольку увеличились издержки производства. Хотя в данном случае явно имеет место инфляция спроса, для многих предприятий она выглядит как инфляция, обусловленная ростом издержек. Трудно определить тип инфляции, не зная первичного источника, то есть подлинной причины роста цен и зарплаты.

Большинство экономистов считают, что инфляция спроса продолжается до тех пор, пока существуют чрезмерные общие расходы. С другой стороны, инфляция, обусловленная ростом издержек, автоматически сама себя ограничивает, то есть либо постепенно исчезает, либо самоизлечивается.

Это объясняется тем, что из-за уменьшения предложения реальный объем национального продукта и занятости сокращается, и это ограничивает дальнейшее увеличение издержек.

Таким образом, инфляция является результатом нарушения равновесия между спросом и предложением. Глубина несоответствия спроса и предложения в немалой степени зависит от степени развития и глубины трех сил.

Силы в экономике, генерирующие инфляцию

Три основные силы монополизма в экономике, генерирующие инфляцию — государство, монополии, профсоюзы:

монополизм государства на эмиссию бумажных денег, внешнюю торговлю, налоги; на рост непроизводственных, прежде всего военных и прочих расходов, связанных с функциями современного государства;
монополизм профсоюзов, задающих размер и продолжительность того или иного уровня заработной платы, прежде всего через договоры с предпринимателями на 3-5 лет или иной срок;
монополизм крупнейших фирм на определение цен и собственных издержек.

Все три отмеченные монополии взаимосвязаны и каждая по-своему может влиять на динамику спроса и предложения, смещая точку их равновесия вверх по оси цен.

Источник: "economics.studio"

Основные термины

Адаптивные ожидания (инфляционные) (adaptive expectations (of inflation)) - идея, что ожидания будущего уровня инфляции основываются на инфляционном опыте недавнего прошлого. В результате инфляция «подпитывает» сама себя.

Это можно проиллюстрировать следующим примером: профсоюзы, добиваясь повышения зарплаты в текущем периоде, включают в свои требования ожидаемый в будущем уровень инфляции, что, в свою очередь, ведет к дальнейшему росту цен.

Учитывающая ожидания кривая Филлипса

Учитывающая ожидания/приростная кривая Филлипса (expectations-adjusted/augmented Phillips curve) - преобразованная кривая Филлипса, которая учитывает воздействие ОЖИДАНИЙ по поводу будущих цен на рост заработной платы.

На учитывающей ожидания кривой Филлипса U* - «естественный» уровень безработицы или НЕ ускоряющий инфляцию уровень безработицы (т. е. уровень безработицы, при котором инфляция не ускоряется и не замедляется).

Учитывающая ожидания/приростная кривая Филлипса

Если государство попытается уменьшить безработицу ниже «естественного» уровня, например до U1, темп инфляции увеличивается (переход от точки А до точки В на кривой Филлипса РС1).

Предположим, что рост денежной заработной платы превышает рост выпуска на душу населения. Тогда рабочая сила «сама лишает себя работы» и безработица возвращается к своему «естественному уровню» (точка С) на «новой» кривой Филлипса (РС2), которая отражает более высокий ожидаемый темп инфляции.

Если теперь государство опять попытается снизить безработицу до U1, то это вызовет ускорение темпа инфляции до уровня D.

Но снова более высокая ставка денежной заработной платы приведет к тому, что безработица вернется назад к своему «естественному» уровню (точка Е) на «новой» кривой Филлипса (РС3), которая отражает еще более высокий ожидаемый темп инфляции.

Чтобы снизить темп инфляции, государству нужно временно увеличить безработицу выше «естественного» уровня (из точки Е до точки F) на кривой Филлипса (РС3), что уменьшит ожидаемый населением темп инфляции. По мере падения денежной заработной платы население «возвращается на свои рабочие места» и безработица понижается до своего «естественного» уровня (в точке С) на кривой РС2.

Естественный уровень безработицы

Не ускоряющий инфляцию уровень безработицы (nonaccelerating inflation rate of unemployment (NAIRY)) - уровень безработицы, соответствующий постоянному темпу инфляции. Этот уровень безработицы часто называют естественным уровнем безработицы. Естественный уровень безработицы отражает спрос на труд и предложение труда, т. е. действие рыночных сил.

Они не ускоряют и не замедляют текущий темп инфляции, поскольку порождают инфляционные ожидания среди работодателей и наемных работников, совместимые с этим текущим темпом инфляции. Однако естественный уровень безработицы не является постоянным.

Он может изменяться на международном уровне или внутри какой-либо страны в разные периоды времени в результате:

правительственных мер, имеющих целью снизить инфляционные ожидания путём проведения политики цен и доходов, направленной на снижение заработной платы и замедление роста цен;
различных мероприятий, воздействующих на совокупное предложение.
Например, программы профессиональной переподготовки, влияя на уровень квалификации и мобильность рабочей силы, помогают увеличить предложение товаров и услуг в соответствии с текущим спросом.

Это может как снизить уровень безработицы при данном темпе инфляции, так и уменьшить темп инфляции при данном уровне безработицы.

Естественный уровень безработицы (natural rate of unemployment) - уровень безработицы, соответствующий постоянному темпу инфляции. Термин «естественный уровень безработицы» часто используется в качестве синонима не ускоряющего инфляцию уровня безработицы.

Инфляционная спираль

Инфляционная спираль, или спираль «зарплата – цены» (inflationary spiral or price-wage spiral), - самоподдерживающее увеличение темпа инфляции, обусловленное взаимодействием роста цен на конечную продукцию и цен на ресурсы.

Например, первоначальное резкое увеличение цен на товары и услуги, обусловленное повышением цен на сырье, может привести к требованиям профсоюзов об увеличении денежной заработной платы для того, чтобы защитить жизненные стандарты их членов.

Если эти требования будут выполнены, возросшие затраты на заработную плату скорее всего подтолкнут производителей поднять цены для сохранения прежнего уровня прибыли. Увеличение цен, в свою очередь, породит требование более высокой заработной платы, и т. д. Однажды начатое повышение цен и затрат имеет тенденцию к самоувеличению и обостряется ожиданиями дальнейшего их увеличения.

Кривая Филлипса (Phillips curve) - кривая, описывающая зависимость (установлена на основе эмпирических наблюдений британским экономистом О.У. Филлипсом) между уровнем безработицы и темпом изменения денежной заработной платы и, следовательно, темпом изменения цен (инфляцией).

Кривая Филлипса

Уменьшение безработицы (от А до В на рис.), происходящее вследствие повышения уровня совокупного спроса, приводит к ускорению темпа роста денежной заработной платы (с С до D), что отражает большую готовность работодателей финансировать увеличение денежной заработной платы при увеличении спроса на их продукцию.

Напротив, увеличение безработицы и падение спроса ведут к снижению темпа роста денежной заработной платы.

Таким образом, кривая предполагает наличие «проблемы выбора» между безработицей и инфляцией спроса.

Однако, хотя в прошлом статистические данные строго соответствовали зависимости, описываемой кривой Филлипса, в настоящее время безработица и инфляция имеют тенденцию сосуществовать вместе.

Это привело к попыткам изменить кривую Филлипса для того, чтобы, например, учесть влияние ценовых ожиданий на увеличение денежной заработной платы.

Стагфляция

Стагфляция (stagflation) - ситуация, при которой низкий уровень реального объема выпуска сочетается с ростом цен (инфляцией).

Стагфляция порождается сочетанием двух причин: недостатком совокупного спроса по отношению к потенциальному валовому национальному продукту и растущей стоимостью факторов производства.

Стагфляция была серьезной проблемой во многих странах в течение 1970-х гг. и в начале 1980-х гг., являясь результатом сочетания инфляции затрат, возникшей из-за роста цен на нефть в 1973 г. и в 1979 г., и сопровождавших этот рост цен дефляционных последствий сокращения реальной покупательной способности в странах-потребителях нефти.

Ситуация обострялась ростом инфляционных ожиданий. Ортодоксальная фискальная политика и кредитно-денежная политика, которые осуществлялись на основе предположения о прямой связи между инфляцией и занятостью/выпуском, оказались несостоятельными в новой ситуации.

В результате многие страны обратились к альтернативным подходам в области макроэкономической политики, например к монетаризму и экономической теории предложения.

Инфляция

Затратная инфляция (cost-push inflation) - общий рост цен, вызванный увеличением стоимости факторов производства.

Стоимость же факторов производства может расти из-за повышения стоимости сырья и энергии ввиду их дефицита в общемировом масштабе, или в результате действия картелей (например, нефтяного), или падения валютного курса страны, или потому, что ставки заработной платы в экономике растут быстрее, чем объем выпуска на душу населения (производительность).

В последнем случае такие институциональные факторы, как использование в переговорах о коллективном договоре аргументов сопоставимости и дифференциации заработной платы, а также устойчивость ограничительной трудовой практики могут способствовать повышению заработной платы и ограничивают возможности роста производительности.

Столкнувшись с ростом стоимости факторов, производители пытаются «передать дальше» возросшие затраты, назначая более высокие цены.

Чтобы сохранить удельную валовую прибыль неизменной, производителям необходимо полностью компенсировать возросшие затраты вздуванием цен, но будут ли они в состоянии это сделать или нет, зависит от эластичности спроса по цене на их продукцию.

Ожидаемая инфляция (anticipated inflation) - будущий уровень инфляции в стране, ожидаемый деловыми людьми, профсоюзными деятелями и потребителями.

Ожидания людей по поводу уровня инфляции влияют на ценообразование, переговоры о зарплате и решения о расходах и сбережениях. Частью антиинфляционной политики являются попытки государства повлиять на эти ожидания, отвергая возможность дальнейшего роста инфляции, публикуя индексы цен и доходов и т. д.

Ожидания (expectations) - прогнозы в отношении будущих событий, которые влияют на текущее экономическое поведение.

Как справиться с неопределенностью будущего, особенно когда каждый индивид имеет свое особое, субъективное восприятие этого будущего, - вот в чем состоит основная нерешенная проблема экономической науки.

Гипотеза рациональных ожиданий

Поэтому в большинстве случаев экономический анализ включает ожидания в различные модели в качестве заданной переменной, обычно либо используя принцип CETERIS PARIBUS, либо допуская, что индивид действует в соответствии с гипотезой рациональных ожиданий.

Еще одна проблема заключается в том, что ожидания подразумевают тот или иной период времени, а экономический анализ большей частью статичен, т. е. объектом его исследования являются лишь состояния равновесия, но не процесс движения от одного такого состояния к другому.

Тем не менее ожидания играют значительную роль в экономической теории, особенно в работах Кейнса.

Считается, что ожидания - основная переменная, определяющая динамику деловых циклов; кроме того, ожидания воздействуют на временную структуру процентных ставок, а также на спекулятивный спрос на деньги.

Чтобы включить ожидания в экономическую теорию, поведение индивида можно рассматривать как адаптивное. Примером такого подхода является гипотеза адаптивных ожиданий. Хотя эта концепция, состоящая в том, что ожидания будущего отражают события прошлого и настоящего, достаточно очевидна, попытки как можно точнее отобразить реальность привели к созданию гораздо более сложных теоретических построений.

Гипотеза рациональных ожиданий (rational-expectations hypothesis) - гипотеза, согласно которой фирмы и индивиды предвидят будущие события без ошибок и имеют полный доступ к необходимой информации во время принятия решений. Только «новая» информация будет иметь воздействие на ожидания или поведение.

Расходы предприятий на инвестиции, в частности в запасы, сильно зависят от ожиданий бизнесменов относительно будущего.

Эти ожидания, например, являются одним из главных факторов, определяющих деловой цикл. Если бы бизнесмены принимали решения в условиях полного знания обо всем, то деловые циклы в их сегодняшней форме перестали бы существовать.

Ожидания играют основную роль в переговорах о заработной плате, так как каждой стороне (работодателю и работникам) приходится предвидеть такие будущие события, как, например, темпы инфляции, денежная иллюзия не существовала бы, и занятость всегда зависела бы от реальной заработной платы.

Модель рациональных ожиданий, возможно, является более применимой к рынкам, на которых конкуренция близка к совершенной, и имеет гораздо меньший успех при объяснении современных макроэкономических проблем.

Непредвиденная инфляция (unanticipated inflation) - будущий темп инфляции, который является сюрпризом для большинства предпринимателей, деятелей профсоюзов и потребителей, поскольку не ожидается ими.

В отличие от ожидаемой инфляции, непредвиденная инфляция не учитывается в текущих ценах на товары, услуги и активы, а также в ставках заработной платы, согласованных с требованиями рабочих. Поэтому она приводит к более болезненным последствиям, чем ожидаемая инфляция.

Источник: "seinst.ru"

Инфляция и инфляционные ожидания

Инфляция – это повышение общего уровня цен на потребительские товары и услуги. На инфляцию оказывает влияние множество внутренних и внешних факторов, в том числе:

уровень деловой активности,
разрыв выпуска (разрыв фактического ВВП от его потенциального уровня),
производительность труда,
денежные доходы населения,
уровень занятости,
степень конкуренции на рынках,
обеспеченность товарами и услугами,
цены на мировых товарных рынках и другие факторы.

Для расчета инфляции используется индекс потребительских цен (ИПЦ) – показатель изменения общего уровня цен на товары и услуги, приобретаемые населением для потребления (потребительская корзина).

Потребительская корзина отражает структуру расходов домашних хозяйств и включает товары и услуги, занимающие наибольший удельный вес в потреблении населения.

ИПЦ рассчитывается как отношение стоимости потребительской корзины в ценах текущего периода к ее стоимости в ценах предыдущего (базисного) периода.

Инфляционные ожидания – это предположения населения и участников рынка о дальнейшей динамике инфляции.

Предположения о возможном уровне инфляции в будущем оказывают влияние на экономическую деятельность населения и рынка:

Если инфляционные ожидания низкие, то участники рынка будут стремиться размещать свои деньги в производство, инвестиционные проекты, финансовые операции.
Если инфляционные ожидания высокие, то участники рынка будут вкладывать свои деньги в товары, недвижимость, стабильную иностранную валюту, а также в другие ценности, стоимость которых не зависит от уровня инфляции в стране.

С января 2016 года проводится опрос населения, направленный на измерение инфляционных ожиданий. Ежемесячный опрос осуществляется среди взрослого населения путем телефонного интервью, в которых принимает участие 1500 респондентов.

Фактическая и ожидаемая инфляция в годовом выражении

Количественная оценка складывающихся ожиданий населения осуществляется путем квантификации, то есть придания результатам численного значения посредством построения соответствующих индексов, с помощью вероятностного метода.

Источник: "nationalbank.kz"

Факторы влияния

Уже много лет Новый год для граждан нашей страны означает не сказочный праздник, а новый виток инфляции. За новогодним столом только и разговоров о том, что и сколько будет стоить завтра. Но, это у простых смертных, а что же в недосягаемых верхах? Да и там не лучше. Если внизу только говорят, то там прогнозируют. Этот прогноз, в отличие от прогноза погоды, называется инфляционным ожиданием.

Инфляционное ожидание – это не гадание на кофейной гуще. Они формируется под воздействием определенных факторов.

Экономический рост

Одним из факторов, влияющих на инфляционные ожидания, является, как ни странно, экономический рост. Для развивающейся экономики характерен несбалансированный рынок. Увеличивающийся рост доходов населения увеличивает спрос. Увеличивающийся спрос увеличивает цены товаров.

Ведь закон рынка никто не отменял: «Чем выше спрос, тем выше цена». Благодаря спросу повышается доходность экономики, а введенные в эксплуатацию новые мощности, вновь производят товары по высоким ценам.

Таким образом, фактором, оказывающим основное влияние на инфляционные ожидания, является рост доходов населения и насыщение потребительского рынка. Но постепенно рынок насыщается, спрос и предложение стабилизируются, инвестиции в экономику начинают так же сокращаться.

Неэффективная политика

Следующим фактором, влияющим на инфляционные ожидания, является неэффективная политика правительства. В период экономического спада дефицит бюджета покрывается эмиссией, то есть увеличением денежной массы. Соответственно, одна денежная единица уменьшается в реальной стоимости.

Денежная эмиссия, происходящая несколько лет подряд, не только увеличивает инфляцию, но и формирует повышенные ее ожидания. Такие ожидания снижают инвестиции в экономику, и повышенный уровень инфляции снижает покупательную способность.

Такой период характеризуется избавлением населения от обесценивающейся денежной массы на фоне сокращения производительности товаров и услуг.

То есть, рынок малонасыщен, что вновь стимулирует рост цен. Увеличение инфляционных ожиданий мешает борьбе с реальной инфляцией.

Изменение валютного курса

Фактором, влияющим на инфляционные ожидания, может быть изменение валютного курса. Девальвация национальной валюты приводит к повышению цен на товары и услуги, так как производители стремятся привязать их стоимость к стоимости доллара.

Цены повышаются даже на те товары, в производстве которых не участвует иностранная валюта.

Повышающиеся цены приводят к снижению совокупного спроса, что сокращает приток иностранных инвестиций и, в свою очередь, увеличивает спрос на иностранную валюту. Если в таких условиях не будет измена кредитно-денежная политика, то инфляционные ожидании будут неуклонной расти.

Источник: "owninvest.ru"

Инфляционные ожидания экономических субъектов

Как известно, инфляция — это сложное социально-экономическое явление, которое порождается диспропорциями в различных сферах экономики страны.

К факторам, влияющим на возникновение и ускорение инфляционных процессов, относятся такие, как:

избыточный совокупный спрос,
монополизация экономики,
несбалансированность государственных доходов и расходов,
направление национального дохода на военные цели,
рост открытости экономики и т.д.

Одной из причин инфляции, имеющей особое значение в транзитивных экономиках, являются инфляционные ожидания – прогнозы субъектов экономики по поводу развития инфляционных процессов в будущем. Инфляционные ожидания состоят из ожидаемого экономическими субъектами темпа роста уровня цен на конечную продукцию, темпа роста цен на факторы производства, ресурсы и т.д.

По некоторым оценкам экономические ожидания в среднем вносят сорокапроцентный вклад в формирование инфляционных процессов.

Многие экономисты стран Запада и СНГ особо выделяют фактор инфляционных ожиданий, подчеркивая, что их преодоление - важнейшая задача антиинфляционной политики. Инфляционные ожидания экономических субъектов определяют цены на товарных рынках и рынках факторов производства.

Инфляционные ожидания потребителей воздействуют на рынки факторов производства, и в первую очередь на рынок труда. Ожидая инфляционный рост цен в экономике, наемные рабочие заранее начинают требовать себе повышение зарплаты, а не по факту роста цен, как это произошло бы при отсутствии инфляционных ожиданий.

А рост заработной платы приводит к росту издержек производства, который даже в конкурентной экономике ведет к росту цен на конечный продукт.

Инфляционные ожидания напрямую оказывают влияние на процентную ставку и спрос на деньги: если процентная ставка ниже, чем ожидаемая инфляция, то разумные потребители откажутся от инвестиций в денежной форме и будут хранить свои сбережения в форме реальных активов.

В связи с тем, что люди принимают различные хозяйственные решения с учетом своих представлений о будущей ситуации, их ожидания превращаются в мощный фактор, воздействующий на само развитие событий.

Инфляционные ожидания особенно опасны тем, что обеспечивают самоподдерживающий характер инфляции:

Так, население, живущее в условиях постоянного ожидания повышения общего уровня цен, постоянно рассчитывает на дальнейший их рост и запасается товарами впрок, опасаясь, что цены на них в скором времени еще более поднимутся.
Производители, думая, что цены на сырье, оборудование и комплектующие поднимутся и, желая обезопасить себя, многократно завышают цену на свою продукцию.

Подходы к проблеме в экономической науке

В экономической науке имеется три основных подхода к проблеме возникновения инфляционных ожиданий:

Кейнсианское направление.

Представители кейнсианского направления полагают, что хозяйственные субъекты склонны к формированию адаптивных ожиданий, которые возникают на основе экстраполяции в будущее сегодняшних и прошлых тенденций. Причем информация об уровне инфляции за недавние временные периоды учитывается в большей степени, чем за более ранние.

Таким образом, в случае существования адаптивных ожиданий при усилиях денежно-кредитных властей сократить инфляционные процессы, ожидания будут сдерживать этот процесс, полагаясь на более высокий предыдущий темп инфляции.

Новое классическое направление.

Альтернативный подход исходит из того, что домашние хозяйства и хозяйствующие субъекты формируют так называемые рациональные ожидания. Его сторонниками являются главным образом представители нового классического направления. При этом рациональность ожиданий связывается с тем, что хозяйствующие субъекты оценивают будущее развитие событий, исходя из тщательного анализа всех известных им фактов.

Соответственно теория «рациональных ожиданий» подкрепляет установку на то, что рыночная экономика обладает способностью быстро и сравнительно безболезненно адаптироваться к изменениям в экономической ситуации. Огромное значение придается при этом своевременному и максимально полному распространению среди хозяйственных субъектов информации, имеющей отношение к принятию хозяйственных решений.

Иррациональность ожиданий.

Наконец, сторонники третьего подхода рассматривают ожидания домашних хозяйств и хозяйствующих субъектов как экзогенные или иррациональные.

Это значит, что они вообще отказываются следовать какой-либо гипотезе о путях формирования ожиданий, предпочитая анализировать влияние фактически существующих ожиданий на ход экономического развития.

Некоторые исследователи утверждают, что если в западной теоретической литературе понятие «рациональные ожидания» рассматривается как естественная экстраполяция предсказуемых тенденциальных изменений, то для славянского менталитета скорее свойственны неоправданно завышенные «иррациональные ожидания», адресуемые как самому себе, так и внешним обстоятельствам.

Есть основания полагать, что сами ожидания в отношениях между субъектами играют в экономиках стран СНГ более значимую роль, чем в экономике многих других стран.

В Российской Федерации Банком России инфляционные ожидания вычисляются с применением различных статистических методов (нормальное и равномерное распределение, медианная оценка). Кроме того, определяется индекс потребительских ожиданий, который является субагрегатом индекса потребительских настроений.

Публикация данного индикатора оказывает серьезное влияние на частных и институциональных инвесторов. Как утверждается в Комментарии Банка России «Инфляционные ожидания населения», «динамика ИПН может выступать достаточно надежным инструментом прогнозирования будущего потребительского и финансового поведения граждан и, в конечном счете, прогнозирования инфляции».

Как правило, инфляционные ожидания различаются у разных групп экономических субъектов:

Производители имеют более полную информацию об изменениях цен, и поэтому их прогнозы инфляции более точны, чем у потребителей.
Государство имеет еще более точные прогнозы, чем производители, а главное, способно влиять на инфляцию, поэтому оно может еще точнее предсказать будущую инфляцию.

Построение механизма управления ИО в обществе

Следует отметить, что многие производители и потребители не строят собственных прогнозов по инфляции, поскольку не имеют для этого необходимых данных, а используют прогнозы, предлагаемые государством. Именно поэтому важной составляющей антиинфляционной политики должно быть построение механизма управления инфляционными ожиданиями в обществе.

Для этого нужно обеспечить наличие таких необходимых условий, как:

транспарентность монетарной политики,
общедоступность экономической информации,
доверие к политике правительства и Национального банка.

Благодаря четкому разъяснению подходов, лежащих в основе принимаемых в денежно-кредитной сфере решений, усилится воздействие денежно-кредитной политики на экономические процессы, в том числе за счет обеспечения более эффективного формирования инфляционных ожиданий.

Источник: "socialphenomena.org"

Неравновесие рынков — основа инфляции

Повышение спроса при проведении политики финансовой экспансии в современных условиях дает лишь временный рост производства. Сначала производство и занятость растут, но при этом растет и инфляция. Более высокий темп инфляции раскручивает инфляционную спираль, в основе которой лежат ожидания будущей инфляции, управляющие поведением всех участников экономического процесса.

Инфляционные ожидания - предположения потребителей, фирм и наемных работников о возникновении в будущем значительной инфляции.

Люди привыкают к тому, что цены растут, и видят рациональность своего поведения в этих условиях в превращении своих обесценивающихся доходов в какие-либо активы, ценность которых не уменьшается (в первую очередь, в товары). Тем самым на рынках образуется избыточный спрос, имеющий инфляционную природу, то есть вызванный инфляцией и еще больше ее усиливающий.

Кроме этого, инфляционный процесс расширяется под влиянием роста издержек производства у предпринимателей, вызванного ростом мировых цен на энергоносители, а также требованиями повышения заработной платы со стороны работников, обусловленными инфляционными ожиданиями и реальным ростом цен.

Заработная плата составляет значительную долю производственных затрат, это вынуждает производителей повышать цены на свою продукцию. В итоге раскручивается инфляционная спираль «заработная плата - цена».

Таким образом, в основе инфляции лежит длительное неравновесие большинства рынков в сторону спроса. Причем нарушение равновесия исходит как со стороны совокупного спроса, так и со стороны совокупного предложения. Ведь рост издержек производства приводит к сокращению объема товарного предложения.

Источник: "economic-basic.ru"

Формирование инфляционных ожиданий в современной России

Инфляционные ожидания представляют собой «предполагаемые, прогнозируемые уровни инфляции, основываясь на которых производители и потребители, продавцы и покупатели строят свою будущую кредитно-финансовую и ценовую политику, оценивают уровень доходов, расходов, предполагаемый объем прибыли».

Актуальность исследования проблемы обусловлена применением в российской экономике режима инфляционного таргетирования, представляющего собой воздействие на уровень инфляции путем изменения других макроэкономических переменных через денежно-кредитное регулирование.

Данный комплекс мер обычно состоит из следующих стадий:

планирование показателя на определенный период времени;
выбор инструментов денежно-кредитного регулирования, с помощью которых достигается запланированный уровень таргетироваемого показателя;
применение выбранных инструментов;
анализ эффективности проводимой политики, заключающейся в сравнении запланированного уровня показателя с реальным.

Кроме того, в России наблюдается постепенное снижение роли государственного вмешательства, что является характерным признаком рыночной системы. В денежно-кредитной сфере это нашло отражение в уменьшающейся роли Центрального Банка при регулировании валютного курса.

Наблюдается снижение проводимых валютных интервенций, способ таргетирования выходит на первый план. Его применение возможно в случае, когда показатели, характеризующие экономическую систему, предсказуемы и механизм денежной трансмиссии результативен. Инфляционные ожидания формируют макроэкономические показатели.

Ожидания ускорения роста цен, а значит, и увеличения процентных ставок, уменьшают как объем инвестиций, так и совокупный спрос, что отражается на величине выпуска продукции. Личные прогнозы уровня цен не являются существенным фактором, однако, если эти прогнозы совпадают у большинства населения, под их воздействием происходит корректировка экономических показателей.

Наиболее опасна ситуация, когда затяжной рост цен порождает устойчивые инфляционные ожидания, что придает инфляции самоподдерживающийся, инерционный характер.

Под влиянием устойчивых ожиданий раскручивается инфляционная спираль. Инерционная инфляция особенно неблагоприятна, так как ее трудно преодолеть.

Cложнее всего переломить настрой экономических агентов, изменить их поведение. Стимулирующая кредитно-денежная политика может лишь усилить ожидания инфляции. Формируется инфляционная спираль: инфляционные ожидания - повышение уровня цен - новые инфляционные ожидания - новое повышение уровня цен и т.д.

Инфляционные ожидания в основе содержат предположения о темпах инфляции на определенную перспективу, тем самым определяя деятельность хозяйствующих субъектов на потребительском, товарном, фондовом, валютном и других рынках.

Под влиянием высоких инфляционных ожиданий хозяйствующие субъекты размещают свои активы в товарные запасы, стабильную конвертируемую валюту, недвижимость и другие рыночные ценности, рыночная стоимость которых не зависит от обесценения национальной валюты.

Низкие инфляционные ожидания, напротив, способствуют стремлению хозяйствующих субъектов к вложению своих денежных средств в производство, инвестиционные проекты и т. п.

Переход российской экономики к рыночной системе сопровождался гиперинфляцией, после которой экономические субъекты долгое время ожидали худшего варианта развития событий относительно различных аспектов экономической жизни.

Это касалось и инфляции. В 1992 году после либерализации цен инфляция составила 1600%, далее этот показатель снижался до 11% в 1997 году, но в 1998 году вырос до 84,4%. Динамика более позднего периода представлена на рис.1:

Динамика роста цен, %

Гиперинфляция отражала разрыв огромных масштабов между денежной и товарной массой: до 1994 года дефицит государственного бюджета финансировался денежной эмиссией, после - рыночными займами.

Рыночные займы, в отличие от денежной эмиссии, вызывают не увеличение денежной массы в обращении, а перераспределение средств. Кроме того, до 1999 года наблюдался отрицательный прирост ВВП или спад производства.

Высокие инфляционные ожидания провоцируют рост цен.

При переходе к рынку они являлись одной из причин инфляции, наряду со следующими составляющими характеристики российской экономической системы:

дефицит государственного бюджета;
монополизированная структура экономики;
мягкая денежная политика Центрального Банка;
интеграция национальной экономики в мировую.

Таким образом, трансформационный спад, предполагающий изменение условий хозяйствования, затронул все стороны экономической жизни, что негативно отразилось на инфляционных процессах. Проблемы функционирования плановой экономической системы приобрели открытый характер и усугубились вследствие «болезненного» перехода к рынку.

Волны кризисов также нашли свое отражение в динамике роста цен: в период 1998–1999 гг., а также в 2008 г. наблюдается рост уровня инфляции. Исключая эти годы, начиная с 1999 г. динамику данного показателя можно охарактеризовать как плавно снижающуюся. Минимальное значение уровня инфляции достигнуто в 2011 году и составляет 6,1%.

Вместе со снижением уровня инфляции уменьшаются инфляционные ожидания. Экономические субъекты осуществляют долгосрочное планирование деятельности, повышается доверие к банковскому сектору, увеличивается объем сбережений и инвестиций.

Кроме того, поведение экономических субъектов при низких инфляционных ожиданиях легче подвергается прогнозу, соответственно, проведение денежно-кредитной политики становится результативнее, поскольку нужным образом происходит передача импульсов в реальный сектор экономики, являющейся целью функционирования механизма денежной трансмиссии.

Российская денежная система в настоящее время имеет специфические черты, среди которых - низкий уровень монетизации хозяйства, представляющий собой отношение денежной массы к объему ВВП.

Данный показатель характеризует обеспеченность экономики денежными средствами, необходимыми для хозяйственной деятельности. Монетизация тесно связана с инфляцией. При повышении уровня инфляции уровень монетизации понижается, так как уменьшается ценность денег. Напротив, при снижении инфляции уровень монетизации стабилизируется и повышается.

Динамика данного показателя в России представлена на рис.2:

Динамика уровня монетизации

Как видно, уровень монетизации значительно вырос за 11 лет: с 9,8% до 36,7%, что положительно отражается на развитии экономической системы. Однако в развитых странах показатель монетизации находится в пределах 60–80%, а иногда превышает 100%. Примером являются Япония, Швейцария, где он выше в несколько раз, чем в России.

Формально низкий уровень монетизации объясняется, в том числе, рядом особенностей российской экономики:

относительно высокая скорость обращения денег, обусловленная высокой долей М0 в структуре денежной массы;
сравнительно низкое значение денежного мультипликатора: в 2012 году он равен 3,04, в то время как в США эта величина равна 5;
обращение во внутреннем обороте иностранных валют и осуществление с их помощью части общего числа сделок.

Денежная масса включает в себя агрегаты различной степени ликвидности. Увеличение денежной массы более высокими темпами, чем увеличение уровня инфляции возможно при большом удельном весе агрегатов с низкой степенью ликвидности в структуре денежной массы. Следовательно, высокий уровень монетизации является характерным для экономической системы, в которой развиты банковская система, финансовые рынки.

Увеличение безналичных расчетов, объемов депозитов на длительный срок образуют приращение денежной базы и приводят к уменьшению скорости обращения денег. При высоких инфляционных ожиданиях экономические субъекты стараются как можно быстрее избавиться от денег, приобретая товар, следовательно, растет скорость обращения денег.

Высокая инфляция означает, что сбережения в банке теряют ценность, поэтому в структуре денежной массы высока доля М0 - наличных денег в обращении. Анализ данных показателей позволит оценить инфляционные ожидания, сложившиеся в условиях функционирования данного хозяйственного механизма.

Скоростью обращения денег, по сути, является среднее число сделок, которое одна денежная единица обслуживает в течение года. На данную величину влияют как общеэкономические факторы (изменение темпов экономического роста), так и монетарных (развитие кредитных операций и взаимных расчетов, расширение использования пластиковых карт, электронных платежей, изменение уровня процентных ставок на денежном рынке).

Скорость обращения денег определяется количеством оборотов за рассматриваемый период и представляет собой отношение ВВП к М2. Динамика данного показателя представлена на рис.3:

Динамика скорости обращения денег в России

На графике четко прослеживается тенденция к снижению. Очевидно, это взаимосвязано с изменением структуры денежной массы. Подтверждением является рассмотрение динамики доли наличности в денежной массе (Рис. 4):

Динамика доли наличности в денежной массе в России

Наличные деньги, несмотря на то, что остаются значимым составляющим элементом денежной массы, уменьшают свой удельный вес. Следствие данного эффекта - рост применения пластиковых карт и безналичных расчетов. Также расширяется спектр услуг кредитования. В реальной жизни это находит отражение в том, что приобрести товар в кредит возможно если не в каждом, то уже в любом крупном магазине.

Итак, доля наличности в денежной массе уменьшается, и это обуславливает снижение скорости обращения денег. Такая ситуация означает, что использование экономическими субъектами безналичных расчетов увеличивается, как и доверие к банковской системе. Этот же вывод демонстрирует динамика денежного мультипликатора, представляющего собой отношение денежной массы к денежной базе.

Чем выше этот коэффициент, тем эффективнее работает кредитно-банковский сектор. Кроме того, кредитование является фактором экономического роста.

Возможность приобретения товаров и услуг с отсрочкой платежа увеличивает совокупный спрос, что стимулирует объемы производства. Однако это снижает устойчивость как банков, так и экономической системы в целом. В 2000 г. величина денежного мультипликатора составляла 1,55, в 2007 г. - 2,18, в 2011 г. - 2,8.

В динамике данной величины наблюдается плавная положительная тенденция. Исключением являются годы кризисов, в которые кредитование являлось более востребованным, соответственно, значение денежного мультипликатора было выше.

Таким образом, инфляция и сложившиеся инфляционные ожидания в экономической системе взаимозависимы:

С одной стороны, стабильный высокий уровень инфляции провоцирует высокие инфляционные ожидания.
С другой, ожидания роста цен экономическими субъектами являются причиной повышения уровня инфляции. Формирование инфляционных ожиданий происходит путем анализа общей экономической ситуации и уровня инфляции в прошлом.

В свою очередь, высокая инфляция имеет ряд негативных последствий, прежде всего, это:

уменьшение сбережений и инвестиций, следствием чего является снижение совокупного спроса и объемов производства.
Кроме того, к последствиям можно отнести снижение реальных доходов населения, в первую очередь, с доходом ниже прожиточного минимума, а также стимулирование спекулятивных операций, сохранение неконкурентоспособных предприятий.

Исследование макроэкономических показателей, характеризующих экономическую систему современной России, выявило ряд положительных тенденций, формирующих инфляционные ожидания:

уменьшение уровня инфляции;
повышение уровня монетизации;
снижение доли наличности в денежной массе;
уменьшение скорости обращения денег;
рост денежного мультипликатора.

Следствие данных тенденций - снижение инфляционных ожиданий в современной России - положительно отражается на объеме ВВП и является предпосылкой экономического роста.

Инфляция — это снижение покупательной способности денежных средств и полное их обесценивание в дальнейшем.

Вследствие инфляции переполняются каналы денежного обращения избыточной денежной массой. В результате этого можно наблюдать стабильное увеличение ценовых показателей на различные виды товаров и услуг.

Описание инфляции простыми словами

Ситуация, когда в стране становится денег больше, чем нужно людям. При этом количество товаров и услуг остается на прежнем уровне. Люди перестают покупать и при этом растут цены, но зарплаты остаются прежними. В конце концов деньги обесцениваются.

Инфляция — информация из Википедии

Типы инфляции

Инфляция спроса

Возникает вследствие избытка совокупного спроса, темпы роста которого опережают производство. Такая ситуация приводит к подорожанию товаров потребления и к нарастанию прибыли организаций, выпускающих данный товар.

Происходит расширение производства, дополнительное привлечение экономических и трудовых ресурсов. Вырученная прибыль владельцев ресурсов увеличивается, спрос продолжает расти, а вместе с ним и цены. Для устранения возможного дефицита объём производства оставляют на прежнем уровне, а цены продолжают увеличивать.

Предпосылки: милитаризация экономики, боязнь населения увеличения стоимости на товары потребления, государственные займы, приток валюты.

Инфляция предложения

Рост цен по причине увеличения затрат на производстве, когда нет возможности задействовать все ресурсы — это уже инфляция предложения.

Немаловажным фактором в данной ситуации является возрастание налогов, пошлин и сборов, изменения на мировом рынке, подорожание валюты. В такой ситуации перенасыщение спроса нет, производство терпит массу убытков из-за того, что возрастание цен на готовую продукцию отстает от издержек.

Такие причины, как увеличение зарплаты, подорожание сырья могут привести к значительному повышению затрат на единицу продукции. В итоге закрытие производства по причине отсутствия прибыли и непомерного роста убытков неизбежно.

В таких ситуациях необходимо вмешательство государства – снижение различных сборов и пошлин, предоставление дотаций может положительно повлиять на ход развития производства.

Цена на товары растёт, если повышаются заработные платы, что в свою очередь приводит к увеличению издержек, а это, опять же, требует повышения зарплаты. Ситуация похожа на спираль, остановить которую можно либо фиксированием цен, или же остановкой поднятия заработной платы.

В нынешних рыночных условиях инфляция предложения неизбежна и её причинами могут быть: превышение расходов над доходами, спираль «рост заработка-увеличение цен», переход инфляции от других государств.

Другие виды

Возникновение дефицита товаров в условиях сдерживания уровня цен говорит о появлении скрытой инфляции .

Импортируемая инфляция – это повышение цен за счёт неконтролируемого притока в страну иностранной валюты и роста цен на импорт.

Экспортируемая инфляция – повышение цен, зависящее от особенностей международных отношений, способных повлиять на денежное обращение внутри страны.

Причины и предшественники инфляции

Сегодня возникновению экономического феномена под названием инфляция может предшествовать целый ряд факторов. А это, в свою очередь способно лишь подтвердить тот факт, инфляция не может позиционироваться исключительно в качестве денежного явления.

Это также экономический и даже социально-политический феномен. На него могут влиять общественные настроения и социальная психология. По всем этим причинам ожидание инфляции практически всегда приводит к данному негативному экономическому явлению. В последнее время она является одним из постоянных инструментов рыночной экономики.

К инфляции может привести усложнение структуры товарного производства, а также увеличение его роста. Одной из причин возникновения такого явления также можно назвать ситуацию, в которой под влиянием монополистических предприятий изменяется процедура ценообразования или резко снижается сфера ценовой конкуренции.

Образованию инфляции способствует ещё и определённый расклад, при котором системы социальных трансферов приняли универсальный вид. Здесь же следует отметить, что повышение эффективности производства проявляется в общем росте массы прибыли и уровня среднего дохода участников производства, а не в снижении цен. При этом динамика ценовых показателей, направленная в сторону увеличения зачастую является не только предпосылкой для дальнейшей инфляции, но и самой инфляцией.

Ещё одной причиной данного экономического феномена можно назвать увеличение государственных расходов, ведущее к образованию дефицита бюджета.

Инфляция является долговременным процессом постепенного снижение покупательной способности денег. Общий уровень ценовых показателей имеет постоянную тенденцию к росту. Многое зависит от величины инфляции. Чем выше её показатель, тем негативнее это может сказаться на каждом отдельном гражданине страны.

Ползучая инфляция является нормальным явлением. Она определяется ростом цен на пять процентов в течение одного календарного года.
Галопирующая инфляция характеризуется ростом цен на 30-100 процентов в года.
Катастрофической для всей экономической системы может оказаться гиперинфляция. При ней рост цен определяется тысячами процентов от первоначальной стоимость товара.

Без особого преувеличения инфляцию можно назвать одним из основных дестабилизирующих факторов для всей рыночной экономики. Повышение уровня данного явления может повлечь за собой возникновения целого ряда трудностей, на устранение которых может потребоваться большой промежуток времени.

Последствия инфляции

Последствия инфляции могут быть катастрофическими. В частности, данный процесс приводит к фактическому обесцениванию всех имеющихся денежных запасов в виде вкладов, кредитов, остатков на банковских счетах.

Ценные бумаги также обесцениваются. В результате этого явления возникает расхождение в оценках между денежными запасами и денежными потоками. В свою очередь всё это может привести к обострению проблемы эмиссии денег.

Инфляция способна искажать показатели рентабельности, процентных ставок, . При этом важно заметить, что рост ценовых показателей практически всегда инициирует падение валютного курса национальной денежной единицы.

Измерение инфляции

Инфляционные процессы в стране оцениваются при помощи показателей инфляции. К ним относятся индексы цен, которые рассчитываются за определённый период – месяц, квартал, год. Они отражают соотношение цен во времени.

Основной идеей вычисления индексов роста цен является расчёт показателя инфляции текущего периода относительно цен базисного года, которые приравниваются к 100%.

Чтобы определить индекс инфляции, необходимо знать статистические данные о стоимости рыночной корзины в текущем году и определить ее отношение к стоимости этой же корзины в базисном году. Измерить её уровень можно разделив совокупную стоимость товаров и услуг в нынешнем периоде на стоимость базисного года, умножив всё это на 100%. Также это позволит определить процент снижение стоимости денег.

Следует отметить то, что, измеряя инфляцию в виде соотношения цены потребительской корзины данного года к цене потребительской корзины предыдущего года скрывает фактический рост цен в стране, потому что в данном соотношении скрывается прошлогодний рост цен.

Показатели

К показателям инфляции относят: индексы Ласпейреса, Пааше и Фишера.

Индекс Леспейреса

Индекс Леспейреса (индекс потребительских цен) показывает изменение уровня цен на товары и услуги постоянного спроса. Сюда относят товары первой необходимости, составляющие потребительскую корзину. Это отношение потребительских расходов на приобретение того же набора потребительских благ, но по текущим ценам, к расходам на приобретение товаров и услуг базисного периода.

Индекс Ласпейреса не учитывает возможное понижение цен на некоторые товары, поэтому его значение завышено, и он не отражает реальный уровень жизни населения.

Формула Пааше

Индекс цен производителей рассчитывается по формуле Пааше. Он сравнивает цены двух периодов на все товары и услуги, реализованные конечным потребителем. Данный показатель могут использовать для расчёта изменения цен на товары и услуги, включённые в ВВП страны.

Недостатком данного индекса является то, что цены на некоторые услуги или продукты снижаются, индекс дает завышенный результат, а при повышениях цен – заниженную оценку.

Индекс Фишера

Чтобы точнее отразить с помощью инфляционных индексов динамику цен и соответственно динамику стоимости жизни (реальные затраты потребителей на приобретение определенных наборов товаров и услуг), используют индекс Фишера. Данный индекс усредняет показатели Ласпейреса и Пааше и тем самым даёт более точную оценку.

Рассчитывают три основных параметра:

Индекс оптовых цен показывает изменения среднего уровня цен реализации продукции предприятий различных отраслей, кроме оптовой торговли;
Индекс розничных цен рассчитывается либо как совокупный индекс цен на товары в розничной торговле, либо только на социально значимые товары, который отражает уровень жизни населения;
Дефлятор ВНП определяется по объёму конечной продукции, образующей стоимость валового национального продукта; по ценам на товары первой необходимости; по стоимости основных средств, необходимых предприятиям; тарифам на услуги, оказываемым государственному сектору; внешнеторговым ценам. Отражает реальный уровень инфляции в стране.

Регулирование и управление инфляцией

Управление инфляцией – это процесс не простой, он целиком и полностью зависит от решений правительства страны. Здесь ситуацию можно расценивать двояко – необходимо сдерживать раскручивание спирали инфляции и поддерживать производителей, создавая им благоприятные условия для развития бизнеса.

Стабилизация роста цен и доходов населения – основная задача сектора экономики государства. В случае активной борьбы с инфляцией может произойти падение темпов роста ВВП. Такая политика называется дефляционной. Поэтому к регулировке показателей инфляции следует подходить комплексно, учитывая все возможные факторы; необходимо правильно выявлять причины, методы проявления и способы её воздействия на экономические процессы. Для благоприятной экономической ситуации в стране обычно стимулируется инфляция и дефицит госбюджета, а также монополизм поставщиков и производителей.

Для того, чтобы управлять инфляцией применяют два типа экономической политики:

направление на сокращение бюджетного дефицита, то есть происходит регулировка эмиссии денежной массы в соответствии с ростом показателей ВВП;
регулирование цен и доходов населения способом определения уровня прожиточного минимума или потребительской корзины, которые должны согласоваться с динамикой роста цен.

Если правительство страны будет уделять внимание некоторым мерам по снижению инфляции, то экономическая ситуация в стране будет под контролем.

Наиболее эффективным способом воздействия на уровень инфляции является применение политики влияния на процентную ставку или ставку рефинансирования центральных банков в современной рыночной экономике.

Сокращение разницы между деньгами и товарами следует посредством финансирования сельского хозяйства: выдавать кредиты под залог будущего урожая, устанавливать государственные закупочные цены на потребляемые в сельскохозяйственном производстве ресурсы для поддержания рентабельности товаропроизводителей данного товара и возможной платежеспособности сельхоз работников.

Развитие инвестиционного поля позволит увеличить оборачиваемость собственных денежных средств страны.

Беспрепятственные связи между предприятиями по вопросам поставки и сбыта продукции либо сырья на межрегиональном уровне способствуют более эффективному развитию производства государства в целом и росту уровня ВВП.

Установление налога на прибыль для предприятий в соответствии с его рентабельностью, а не установление фиксированных ставок в значительной мере положительно скажется на объёмах производства, на которые будет нацелен хозяйственник.

Виды, причины и последствия инфляции. Экономика

Денежная масса и ее связь с ценами

Измерение уровня инфляции

Виды инфляции

Инфляционная спираль

Факторы инфляции спроса

Факторы инфляции предложения

Разные проявления инфляции

К каким последствиям приводит инфляция?

Инфляция и безработица

Необходимость вмешательства государства

Способы государственного регулирования темпов инфляции

Отправить свою хорошую работу в базу знаний просто. Используйте форму, расположенную ниже

Подобные документы

Инфляционные ожидания

Роль ожиданий в инфляционном механизме

Инфляционные ожидания — это фактор дестабилизации макроэкономики

Альтернативные концепции инфляции

Силы в экономике, генерирующие инфляцию

Основные термины

Учитывающая ожидания кривая Фил­липса

Естественный уровень безработицы

Инфляционная спираль

Стагфляция

Инфляция

Гипотеза рациональных ожиданий

Инфляция и инфляционные ожидания

Факторы влияния

Экономический рост

Неэффективная политика

Изменение валютного курса

Инфляционные ожидания экономических субъектов

Подходы к проблеме в экономической науке

Построение механизма управления ИО в обществе

Неравновесие рынков — основа инфляции

Формирование инфляционных ожиданий в современной России

Описание инфляции простыми словами

Инфляция — информация из Википедии

Типы инфляции

Инфляция спроса

Инфляция предложения

Другие виды

Причины и предшественники инфляции

Последствия инфляции

Измерение инфляции

Показатели

Индекс Леспейреса

Формула Пааше

Индекс Фишера

Регулирование и управление инфляцией

Учитывающая ожидания кривая Филлипса